В числе обобщающих показателей рентабельности банка, влияющих на прибыльность активов, находится и так называемый показатель прибыльности доходов, или маржа прибыли, показывающей удельный вес прибыли в сумме полученных банком доходов. Этот коэффициент отражает способность банка контролировать свой расход: Прибыль / Доходы = (Доходы – Расходы – Резервы – Налоги) / Доходы = (Доходы / Доходы) – (Налоги / Доход) – (Непроцентные расходы / Доходы) – (Процентные расходы / Доходы) –(Резервы / Доходы), то есть, чем меньше доля каждого фактора в доходах, тем больше данный показатель. В 2001 году прибыльность доходов упала на 33,1% или на 4,8 пунктов с 14,5% до 9,7%, то есть за счет уменьшения доли непроцентных расходов в валовом доходе с 38,2% до 30,3% произошло увеличение прибыльности доходов на 7,9 пункта, за счет увеличения доли процентных расходов в валовом доходе с 23,9% до 31,4% прибыльность доходов снизилась на 7,5 пункта, а за счет повышения процента резервирования с 23,4% до 28,6% прибыльность доходов упала на 5,2 пунктов. Снижение данного показателя свидетельствует о возрастании доли доходов, направляемых на покрытие расходов, и вследствие этого – об уменьшении доли прибыли в доходах. Такая тенденция оказала отрицательное влияние на прибыльность активов, снизив ее на 0,9 пунктов. То есть в целом на показатель рентабельности активов (ROA) оказали отрицательное влияние и доходность активов и прибыльность доходов, снизив ее в совокупности на 1,6 пункта или на 47,1%. Если в знаменателе показателя прибыльности доходов вместо показателя суммарных доходов находятся операционные доходы банка, то в анализируемом банке он составил 22,8%, что на 12,0% или на 3,1 пунктов меньше, чем в 2000 году (25,9%). Это обусловлено ростом операционных расходов банка.

Разновидностью показателя прибыльности активов является коэффициент прибыльности превалирующих активов, который определяется как отношение чистой прибыли к максимально однородным вложениям банка, и показывает доходность преобладающих в банке активных операций (чаще всего кредитных). В нашем случае этот коэффициент прибыльности ссуд, выданных клиентам, в 2001 году снизился на 51,0% или на 2,5 пунктов с 5,1% до 2,6%, что связано со снижением процентных ставок по ним и доходности. Аналогично определяются и показатели доходности по другим видам активов (инвестиционным проектам, операциям с ценными бумагами, валютой и т.д.), что уже производилось в п. 1. настоящей главы (см. стр. 55-57, 59-61, 69-71, 73-74), при этом используются вместо показателя чистой прибыли показатели доходов, а в знаменателе – средние величины активов каждого вида.

Возвращаясь к анализу доходности капитала с учетом получения результатов динамики прибыльности активов, можно подробней раскрыть влияние факторов прибыльности активов и мультипликатора капитала, являющегося обратной величиной достаточности капитала. Мультипликатор капитала равен отношению средней величины активов к среднему капиталу (Активы / Капитал), который возрос в 2001 году на 11,3% и составил 8,584, а в 2000 году 7,683. Мультипликатор капитала является отражением мощи собственного капитала банка и показывает, каким источникам формирования ресурсов отдает предпочтение банк в своей работе – использованию заемных средств или наращиванию акционерного капитала. Высокий уровень данного показателя (8,548) свидетельствует о повышении риска банкротства, но в то же время больше возможностей для повышения размеров выплат дивидендов своим акционерам. При этом за счет мультипликации капитала банк даже с низкой нормой извлечения прибыли из активов (как в нашем случае – 1,8% в 2001 году) может добиться высокого уровня рентабельности собственных средств. Так, доходность собственного капитала уменьшилась на 39,8% или на 10,4 пунктов с 26,1% до 15,7%, то есть за счет снижения прибыльности активов с 3,4% до 1,8% доходность капитала упала на 12,3 пункта до 13,8%, а за счет роста мультипликатора капитала (заемных средств) с 7,683 до 8,548 доходность капитала выросла на 1,9 пунктов до 15,7%. При всем этом данный банк является хорошо работающим, так как показатель доходности акционерного капитала намного выше показателя прибыльности его активов.

Основываясь на факторном анализе доходности коммерческого банка, можно выявить факторы, уменьшающие его прибыльность. К ним относятся: уплаченные проценты по депозитам, административно – хозяйственные расходы, платежи в бюджет, резервы для списания кредитов. Резервы роста доходности банка следует искать в повышении эффективности использования активов и снижении расходов банка. С точки зрения доходности при определении оптимальной структуры пассивных депозитных операций банки должны ориентироваться на привлечение ресурсов во вклады от населения, предприятий, организаций. Что касается эффективности использования активов, то здесь следует обратить внимание на оптимизацию “работающих” активов. Кроме того, следует помнить, что немаловажными источниками дохода банка являются комиссионные, взносы , платежи за банковские услуги. Рентабельность активов не совсем адекватно характеризует деятельность банка, так как не все активы приносят доход. При исключении таких активов получим более реальный результат прибыльности активных операций: Прибыль / Активы, приносящие доход. Величина прибыли, приходящейся на 1 тенге доходных активных операций, в 2001 году составила 2,5%, что на 41,9% ниже, чем в 2000 году (4,3%). Разница между показателями отношения прибыли к активам и прибыли к активам, приносящим доход, позволяет судить о потенциальных возможностях повышения рентабельности за счет сокращения числа активов, не приносящих доход. В 2000 году эта величина составила –0,9 (3,4% – 4,3%), а в 2001 году она равнялась –0,7 (1,8% – 2,5%), что указывает на отсутствие резервов увеличения прибыли за счет сокращения активов, не приносящих доход. Поэтому необходимы другие пути повышения рентабельности, а, следовательно, и капитала. В западной практике показатель прибыльности активов (ROA) называется рентабельностью инвестиций, а показатель прибыльности активов, приносящих доход – рентабельностью активов. Уровень общей рентабельности с учетом выявленных резервов увеличения прибыли и снижения расходов составит: R общ.= (Балансовая прибыль + Резерв увеличения прибыли) / (Фактические расходы – Резерв экономии).

Основные показатели прибыльности и рентабельности, рассчитанные в п.2. настоящей главы на примере финансовых показателей ОАО “Банк Туран -Алем”, приведены в Приложении №4 данной дипломной работы.

Рассмотренная методика анализа рентабельности может использоваться для прогнозирования и бизнес – планирования, что является актуальным для отечественной практики. В довершение настоящей главы стоит коснуться проблем, связанных с проведением анализа финансовых результатов.

3.3. Проблемы анализа финансовых результатов деятельности банка.

Анализ финансовых результатов деятельности банка сопряжен со многими факторами, оказывающих на него влияние. Вследствие этого появляются проблемы, связанные с ним. Проблемы анализа вытекают прежде всего из системы учета формирования финансовых результатов.