<1,1.1.1.1.2.1. ><Оценка ><кредитоспособности ><банковских ><заемщиков ><на ><основе ><финансовых ><коэффициентов

>

<Финансовые ><коэффициенты ><предприятия ><принято ><объединять ><в ><следующие ><группы:>

• < ><коэффициенты ><ликвидности;>

• <коэффициенты ><эффективности ><использования ><активов;>

• <коэффициенты ><финансового ><левеража ><(левериджа);>

• <коэффициенты ><прибыльности ><(рентабельности).>

Основой информации ><для ><расчета ><финансовых ><коэффициентов ><в ><банке ><являются:>

• <финансовая ><(бухгалтерская) ><отчетность ><предприятия: ><баланс ><(форма ><№ ><1), ><отчет ><о ><прибылях ><и ><убытках ><(форма ><№ ><2);>

• <расшифровки ><предприятия ><о ><сроках ><дебиторской ><и ><кредитор­><ской ><задолженности;>

• <плановые ><расчеты ><предприятия: ><бизнес-планы, ><технико-эконо­><мические ><обоснования ><для ><получения ><ссуды ><и ><др.>

<Этой ><информации ><может ><быть ><недостаточно, ><особенно ><по ><пред­><приятиям, ><впервые ><обратившимся ><в ><банк. ><В ><этой ><ситуации ><получе­><нию ><информации ><могли ><бы ><помочь ><кредитные ><бюро, ><создание ><кото­><рых ><планировалось ><программой ><Правительства ><РФ ><и ><ЦБ ><РФ ><о ><рест­><руктуризации ><банковской ><системы ><(при ><ЦБ ><РФ ><или ><в ><качестве ><самостоятельной ><коммерческой ><или ><некоммерческой ><организации). ><К ><работе ><кредитных ><бюро ><целесообразно ><привлекать ><аудиторские ><фирмы. ><Информация ><кредитных ><бюро ><вполне ><может ><восполнить ><от­><сутствие ><кредитной ><истории ><заемщика.>

<Коэффициенты ><ликвидности. ><Ликвидность ><предприятия ><- ><его ><способность ><своевременно ><погашать ><долговые ><обязательства. ><Как видно, ликвидность и платежеспособность - близкие ><видно><ликвидность и платежеспособность ><понятия. ><Но> <платежеспособность ><- ><это способность предприятия рассчитываться ><по ><обязательствам, ><срок ><погашения ><которых ><уже ><наступил. В то же ><время ><ликвидность ><отражает ><не ><только ><текущее ><состояние ><активов, ><но ><и ><перспективу ><их ><изменения.><

<Ликвидность ><предприятия ><характеризуется ><показателями ><ликвид><ности ><баланса ><в ><виде ><соотношения ><активов ><и ><платежных ><обяза­><тельств. ><По ><степени ><ликвидности ><активы ><предприятия ><принято ><объе­><динять ><в ><такие ><группы: >< >< >< >< >< >< >< ><>< ><>

<><1) ><быстрореализуемые ><активы ><- ><денежные ><средства ><><и ><крат­><косрочные ><финансовые ><вложения >< ><из ><2-го ><раздела ><баланса;>

2) среднереализуемые активы – дебиторская задолженность сроком возникновения до 12 месяцев из 2-го раздела баланса;

3) <медленно реализуемые ><активы ><- ><запасы ><и ><затраты >< ><из ><2-го раздела баланса><раздела баора>

4) <постоянные ><активы >< - ><внеоборотные, ><активы ><из ><1-го ><раздела ><ба­><ланса. ><Сюда ><же ><можно ><отнести ><и ><дебиторскую ><задолженность ><сроком ><возникновения ><свыше ><12 ><месяцев ><из ><2-го ><раздела ><баланса.>

<При ><расчете ><коэффициентов ><ликвидности ><учитывают ><первые ><три ><группы ><активов ><из ><2-го ><раздела ><баланса ><><так ><как ><именно ><оборотные ><активы ><привлекаются ><предприятием ><для ><расчетов ><по ><долгам ><при ><теку­><щей ><деятельности. ><Внеоборотные ><активы ><привлекаются ><для ><оценки ><возможности ><расчетов ><по ><долгам ><обычно ><на ><стадии ><банкротства ><предприятия ><или ><для ><-оценки ><банками ><вторичных ><источников ><погашения ><кредита, ><если ><залогом ><выступают ><определенные ><виды ><внеоборотных ><активов ><(здания, ><сооружения, ><оборудование ><и ><др.).>

<При ><расчете ><коэффициентов ><ликвидности ><сопоставляются ><три ><вида ><оборотных ><активов ><с ><краткосрочными ><обязательствами ><><из ><5-го ><раздела ><баланса ><(краткосрочными ><кредитами, ><займами ><и ><креди­><торской ><задолженностью). ><Для ><точности ><расчета ><коэффициентов ><эти ><обязательства ><желательно ><сгруппировать ><тоже ><в ><три ><группы: ><просро­><ченные ><и ><срочные, ><которые ><необходимо ><оплачивать ><в ><ближайшее ><время; ><менее ><срочные ><(сроком ><30 ><- ><90 ><дней); ><длительные ><(свыше ><90 ><дней). ><На ><практике ><многие ><предприятия ><таких ><расшифровок ><не ><дела­><ют ><(или ><не ><представляют ><в ><банк), ><поэтому ><при ><расчете ><всех ><коэффи­><циентов ><ликвидности ><текущие ><долговые ><обязательства ><берут ><из ><ба­><ланса ><как ><итоговую ><сумму.>