Важно подчеркнуть, что исполнение программы инвестиционных вложений, не должно противоречить интересам банковской системы. В практике случается, что в момент обращения за долгосрочным кредитом субъект хозяйствования имеет просроченную задолженность по другим кредитам или другие виды неплатежей. Тогда зачастую ему предоставляются (по решению правительственных органов или самого банка) отсрочки платежей по несвоевременно уплаченным кредитам и тем самым открываются возможности для нового кредитования.

Между тем, пролонгации платежей создают прямое несоответствие между формой и внутренним содержанием кредитной операции. Такие операции ослабляют коммерческий расчет предприятий, уменьшают эластичность денежного обращения, ведут к перераспределению национального дохода в пользу плохо работающих предприятий. Каждая в отдельности кредитная операция является звеном общей системы кредитования. Предоставление отсрочки либо ограничивает возможности кредитования других, нужных народному хозяйству объектов, либо ведет к выпуску в обращение добавочных кредитных денег, ослабляя, в конечном счете, связь денежного и материального оборота страны.

Если в процессе исполнения кредитного плана выявляются неплатежеспособность, экономическая неустойчивость предприятия, которому определены ссуды на новое строительство, приобретения и т.п., то уместно в данном случае (если будет признана неотложная необходимость строительства) решить вопрос о выделении предприятию бюджетных ассигнований или средств из резервных фондов, если предприятие государственное.

Необходимо отметить, что в условиях высокой инфляции, практически не производится выдача долгосрочных кредитов и это сильно ограничивает возможности предприятия финансировать техническое развитие. Зарубежный опыт показывает, что даже преуспевающие фирмы редко обходятся без долгосрочных кредитов. Усилить роль долгосрочных кредитов в финансировании инвестиций можно за счет перехода к долгосрочным процентным ставкам не только по кредитам, но и по депозитам.

Можно изменить положение введением плавающих процентных ставок, состоящих из реального банковского процента (7-10% по кредитам и 3-5% по депозитам) и инфляционной составляющей. Такой подход обеспечит платность кредита для заемщика при любых изменениях темпов инфляции и реальный доход для вкладчика. Это усилит заинтересованность вкладчиков в хранении свободных денежных средств в банках, а также сделает выгодным предоставление долгосрочных кредитов для финансирования инвестиций. Все это будет способствовать оздоровлению экономики и снижению темпов инфляции.

Максимальная величина разрыва в годовых процентных ставках по депозитам и кредитам (маржа) должна, в переходный период, регулироваться правительством с учетом опыта других стран и не превышать 3-6%. Это будет способствовать снижению необоснованного роста доходов банков. Нельзя считать нормальным сложившееся положение, когда, в условиях усугубляющегося экономического кризиса, низкого качества банковских услуг рентабельность многих коммерческих банков превышает 100%. О такой рентабельности не могут даже мечтать ведущие западные банки, качество и объемы оказываемых услуг которых значительно выше.

Банковская политика, в области инвестиционных вложений, должна совершенствоваться путем превращения кредита в орудие достижения эффективности инвестиций. При характеристике эффективности инвестиций, как известно, различают показатели для макроуровня – народного хозяйства в целом, отдельных регионов и отраслей, а также отдельных предприятий. Последние органически вытекают из первого, являются частным случаем показателя народнохозяйственной эффективности. В процессе распределения ресурсов капитальных вложений в целом по стране, по территориям и отраслям, показатели экономической эффективности инвестиций определяют отнесением их к национальному доходу страны. Что касается использования ссудного фонда предприятиями, то сравнительные варианты вложений оцениваются и принимаются к кредитованию на основе локального критерия эффективности вложений, характеризуемого величиной прироста прибыли по отношению к вызвавшим его вложениям.

При этом, однако, нужно учитывать следующее: критерием экономической эффективности является всемерное развитие производительных сил общества. В этой связи, при оценке эффективности инвестиций, во-первых, учитывается производство тех благ, которые служат названным целям, и, во-вторых, наряду со стоимостными показателями (прибыли, издержек производства) учитываются другие факторы (ограничения), вытекающие из необходимости выполнения общегосударственных задач развития и зачастую несовпадающие с показателями экономического эффекта. К ним относятся расходы по внедрению достижений технического прогресса, по материальному обеспечению фундаментальной науки, способствующие улучшению показателей использования трудовых и материальных ресурсов, сдвиги в структуре капитальных вложений и размещении объектов строительства, связанные с комплексным развитием регионов, проведение политики развития городов, экологических мероприятий и т.д.

Таким образом, задача банковской деятельности состоит в том, чтобы с помощью наиболее целесообразных форм и методов кредитных отношений способствовать повышению эффективности инвестиций в экономику и тем самым обеспечивать единство требований общества и его хозяйственных единиц в ходе экономического процесса. Цель банковской деятельности по кредитованию – способствовать формированию эффективной народнохозяйственной структуры на основе предоставления кредитов на мероприятия, которые соответствуют требованиям по локальным критериям, вытекающим из глобального экономического критерия.

Формирование целей банковской деятельности должно основываться на критериях эффективности. Это означает: во-первых, что кредитные вложения направляются в объекты с высокими народнохозяйственными показателями отдачи и, наоборот, неизбежно совершают “отток” при низких показателях; во-вторых, что государственное регулирование инвестиционным процессом должно определять главные параметры в работе банков по этому направлению, а его деятельность состоит в выборе эффективных направлений кредитования, отвечающих интересам банка, как коммерческого центра и тех вкладчиков, которые предоставили свои средства в распоряжение ссудного фонда.

Тем самым, сравнительная оценка предлагаемых решений в области инвестиционных вложений, приобретения и использования новой техники, а также выбор преимущественных назначений кредита – специфические формы экономической деятельности банковской системы. В этом же смысле можно говорить и о кредитоспособности предприятий, способности их с наибольшей эффективностью использовать добавочные ресурсы. Проводя своеобразный конкурс кредитоспособности своих клиентов, банки тем самым способствуют наиболее эффективному размещению кредитов, гарантируют своевременный возврат вкладчикам средств, мобилизованных банками для кредитования, поддерживают эластичность денежного обращения.

Здесь смыкаются направления плановой и эмиссионной деятельности, которые в совокупности составляют банковскую деятельность. В экономическом обороте банки являются распорядителями ссудного фонда, принимающими участие в специфических денежных отношениях с хозяйством. Методы проведения банковской деятельности в этих условиях могут быть только экономическими, а не административными. Платный, возмещаемый в определенный срок, денежный ресурс предоставляется на условиях, которые отвечают интересам предприятий-заемщиков и кредитора-банка: активная роль банка здесь состоит в оказании кредитных преимуществ (льгот) или применении кредитных санкций (ограничений). Роль банков в процессе долгосрочного кредитования, по-видимому, состоит в том, чтобы на основе расчета эффективности намечаемого объема вложений определить величину выделяемого кредита и его цену – размер процентной ставки. Предоставление долгосрочного кредита мыслится как договор банка с заемщиком о получении определенного эффекта и долевом участии банка в этом экономическом эффекте (процент за кредит).