- регулирование риска и ликвидности банковских операций. Госу­дарственный контроль за риском во всем мире усилился в последние два десятилетия. Характерно, что риск банковской деятельности определяет­ся не через оценку финансового поло­жения должников, а путем соотно­шения выданных кредитов с суммой собственных резервов.

Одной из центральных задач управления коммерческим бан­ком является под­держание оптимального соотношения между ликвидностью банка и его прибыльно­стью, доходностью его операций. Напомним, что под ликвидностью понимается спо­собность банка своевременно погасить свои финансовые обязатель­ства за счет имею­щихся у него наличных денежных средств, продажи активов или мобилизации ресур­сов из других источ­ников (покупки на рынке и г. д.). Банк должен постоянно обес­пе­чивать определенный уровень ликвидности, чтобы не ставить под сомнение свою пла­тежеспособность.

Требования ликвидности вступают в определенное противоре­чие с целевой функцией максимизации дохода на единицу ак­тивов. Чем выше ликвидность активов, хранящихся в порт4)еле банка, тем меньше риск, связанный с ними, но тем соответст­вен­но ниже уплачиваемая по ним процентная ставка. Искусство управления банком и состоит в том, чтобы обеспечить наивыс­шую норму прибыли на капитал, вложенный в активы, не выходя при этом за рамки принятых стандартов платежеспособности.

Ликвидность может быть обеспечена двумя путями: создани­ем запаса ликвид­ных активов или путем быстрой мобилизации ресурсов на денежном рынке в виде де­позитов и займов. второй путь становится в последние годы все более и более попу­лярным среди крупных банков, тогда как «складирование» ликвидности в форме хра­нения на балансе низ­кодоходных быстро реализуемых активов более распространено среди мелких и средних кредитных учреждений, не имеющих доступа к денежному рынку. (22, с. 270)

Следует отметить, что коммерческие банки ак­тивно внедряются в инвестици­онную сферу, успеш­но действуют в составах финансово-промышленных групп, кон­сорциумов, часто вступая в партнерские отношения с реципиентами, становятся их акционе­рами.

При этом, говоря о перспективах инвестицион­ной деятельности коммерческих банков, следует принимать во внимание трудности и неудачи, с ко­торыми они сталки­ваются на этом поприще. Однако уже сейчас можно сказать, что банки довольно ус­пешно действуют в сфере инвестиционного креди­тования и продолжают наращивать свои усилия в этой области. Все это предполагает развитие анали­за, позволяющего банкам наиболее грамотно и с на­именьшим риском заниматься, например, проект­ным финансированием. (21, с. 4)

Известно, что потребность реального сектора в средне- и долгосрочных банков­ских займах велика. В настоящее время доля финансовых средств, выда­ваемых на ин­вестиционные проекты, равна пример­но 10 % оборота финансового рынка. Это свя­зано прежде всего с ограниченностью инвестиционного капитала коммерческих бан­ков.

Ликвидность оценивается на основе способности банка превращать свои активы в денежные или другие платежные средства для оплаты предъявляемых обязательств в случае, если имеющихся в наличии платеж­ных средств для этого не хватает.

Банки должны иметь доступные ликвидные активы, которые можно легко обра­тить в наличность, или воз­можность увеличить свои фонды при малейшем намеке на требование выполнения обязательств.

Управление ликвидностью банка включает в себя проведение как активных, так и пассивных операций, подразумевая наличие доступных ресурсов для быстрого уве­личения ликвидности.

Основными источниками таких ресурсов традицион­но являлись межбанковский рынок (МБК) и рынок ГДО, однако несоблюдение ряда необходимых правил работы на МБК и использование межбанковских кредитов не по назначению большинством участников рынка привело в августе 1995 года к кризису доверия и почти полному разрушению рынка МБК. Кризис оказался настолько глубоким, что даже спустя год полностью не восстанови­лось его нормальное функционирование. На сегодняш­ний день остается только рынок ГДО, его надежность полностью зависит от готовности государства выполнять взятые на себя обязательства. Таким образом, если в си­лу ка­ких бы то ни было причин государство откажется от погашения обязательств, банки смогут рассчитывать лишь на собственные денежные средства и возвратность выдан­ных ссуд (качество кредитного портфеля). (26, с. 25)

В 1987 г. было принято решение о проведении первого этапа банковской ре­формы no реорганизации одноуровневой системы. Была создана новая структура госу­дарственных банков, определены их функции.

Первый этап реформы послужил базой для построения в республике банковской системы, соответствующей мировым требованиям.

С 1991 г. осуществляется второй этап реформирования банковской системы - строится двухуровневая банковская система.

В соответствии с законами "О Национальном банке РБ" и "О банках и банков­ской деятельности в РБ" банковская система включает два уровня: Национальный банк и коммерческие банки. Коммерческие банки в республике являются универсаль­ными. Нацбанк выполняет функции, свойственные центральным банкам. Это - разра­ботка и про­ведение денежно-кредитной политики, денежно-кредитное и валютное ре­гулирование, эмиссия денег, выполнение функций финансового агента и др. (26, с . 4)

Коммерческие банки выполняют такие классические функции, как кредитова­ние, расчеты, аккумуляция денежных средств.

Получают развитие и новые виды услуг: трастовые операции, операции с цен­ными бумагами и др.

В соответствии с Конституцией Республики Беларусь Нацбанк является цен­тральным банком органы.

Исполнительным коллегиальным органом Нацбанка является Совет директоров во главе с председателем правления Нацбанка, кото­рый избирается сроком на б лет.,

Нацбанк имеет право издавать нормативные акты, предписа­ния, обязательные для исполнения всеми субъектами хозяйствования и коммерческими банками после их регистрации в Минюсте.

Перед Нацбанком стоят следующие ответственные задачи: ре­гулирование де­нежного обращения с целью обеспечения устойчивости национальной валюты, коор­динация денежно-кредитной сферы; ока­зание помощи кредитным учреждениям в их развитии.

Нацбанк не несет ответственности по обязательствам Прави­тельства РБ, также как и Правительство не отвечает по обязательствам Нацбанка. Нацбанк является юри­дическим лицом. Он имеет уставный, резервный, инвестиционный и другие фонды- Их размеры и порядок образования регулируются Уставом банка.

Большинство экономистов рассматривают кредитную политику как неотъемле­мую часть любой экономической политики. В пользу этого можно привести несколько конкретных доводов.

1. Быстрота и гибкость. Но сравнению с фискальной кредитно-денежная поли­тика может быстро меняться.

2. По своей природе кредитно-денежная полити­ка мягче и консервативнее в по­литическом отношении, чем фискальная. Изменение государственных расходов непо­средственно влияет на пере­распределение ресурсов. В то же время кредитно-денежная политика, наоборот, действует тоньше, а потому представляется более приемлемой в политическом отношении.