Совершенствование методов определения кредитоспособности заемщиков
Z=1.2*0.992+1.4*0.133+3.3*0.078+0.6*0.336+1*2.792= 5,197
Как показал проведенный анализ, вероятность банкротства предприятия очень низкая, т.к. показатель, как на начало, так и на конец периода составил более 3.
Американский метод оценки кредитоспособности предприятия №2
Рассчитаем четыре группы основных показателей:
1. ликвидности фирмы;
2. оборачиваемости капитала;
3. привлечения средств
4. показатели прибыльности.
Таблица 3.34.
Коэффициент текущей ликвидности предприятия-заемщика№2
|
Наименование показателя |
начало периода |
конец периода |
|
денежные средства,тыс. руб |
653 |
111 |
|
краткосрочная дебиторская задолженность,тыс. руб |
33354 |
40031 |
|
краткосрочная кредиторская задолженность,тыс. руб |
49690 |
62997 |
|
коэффициент ликвидности |
0,684 |
0,637 |
Как видно из таблицы, значение коэффициента ликвидности на начало и конец отчетного периода практически одинаковое, хотя концу периода оно немного упало, что свидетельствует о снижении кредитоспособности предприятия.
Таблица 3.35.
Коэффициент покрытия предприятия-заемщика№2
|
Наименование показателя |
начало периода |
конец периода |
|
оборотный капитал, тыс. руб |
65206 |
83496 |
|
краткосрочная кредиторская задолженность, тыс. руб |
49690 |
62997 |
|
коэффициент покрытия |
1,312 |
1,325 |
Как показывает таблица, на начало и конец периода коэффициент покрытия больше 1, что говорит о достаточности всех видов средств клиента, чтобы погасить имеющийся долг.
Таблица 3.36.
Оборачиваемость элементов оборотных активов предприятия-заемщизаемщика№2
|
Показатели |
начало периода |
конец периода |
01.01.2006-31.12.2006 |
|
объем дневных продаж, тыс.руб. |
235053,00 |
643,98 | |
|
средняя стоимость обортных активов, тыс.руб. |
65206 |
83496 |
74351 |
|
оборачивоемость оборотных активов, дней |
х |
115 | |
|
средняя стоимость дебиторской задолженности, тыс.руб. |
33354 |
40031 |
36693 |
|
оборачиваемость дебиторской задолженности, дней |
х |
57 | |
|
средняя стоимость запасов, тыс.руб. |
28631 |
43319 |
35975 |
|
оборачиваемость запасов, дней |
х |
56 |
Таблица 3.37.
Коэффициент привлечения заемного капитала предприятия-заемщика№2
|
Наименование показателя |
начало периода |
конец периода |
|
краткосрочная кредиторская задолженность,тыс. руб |
49690 |
62997 |
|
Активы предприятия,тыс. руб |
65996 |
84181 |
|
коэффициент привлечения |
0,753 |
0,748 |
Как видно из таблицы, коэффициент привлечения больше 0.5, что говорит о высокой кредитоспособности заемщика.
Таблица 3.38.
Показатели прибыльности предприятия-заемщика №2
|
Наименование показателя |
Расчетные показатели, тыс. руб |
|
Чистая прибыль,тыс. руб |
4878 |
|
Активы предприятия,тыс. руб |
84181 |
|
Валовая прибыль,тыс. руб |
25712 |
|
Доля прибыли в доходах |
0,190 |
|
Норма прибыли в активах |
0,058 |
ООО «ГАМА»
Рейтинговая система оценки предприятия №3
Составим агрегированный баланс предприятия №3 (Таблица 2.38.).
Таблица 3.39.
Агрегированный баланс предприятия-заемщика №3
|
агрегат |
статьи баланса |
номера строк баланса |
Сумма | |
|
АКТИВЫ |
начало отчетного периода |
конец отчетного периода | ||
|
А1 |
Наиболее ликвидные активы |
250+260 |
608 |
1 |
|
А2 |
Быстрореализуемые активы |
240 |
7491 |
12113 |
|
А3 |
Медленно реализуемые активы |
210+220+230+270 |
6731 |
7452 |
|
А4 |
Трудно реализуемые активы |
190 |
12271 |
11843 |
|
Баланс (А1+А2+А3+А4) |
27101 |
31409 | ||
|
ПАССИВЫ |
начало отчетного периода |
конец отчетного периода | ||
|
П1 |
Наиболее срочные обязательства |
620 |
12200 |
8039 |
|
П2 |
Краткосрочные обязательства |
610+630+670 |
0 |
5000 |
|
П3 |
Долгосрочные пассивы, в т.ч. Фонды потребления и резервы предстоящих платежей |
590+640+650+660 650+660 |
12000 |
12000 |
|
П4 |
Постоянные пассивы |
490 |
2901 |
6370 |
|
Баланс (П1+П2+П3+П4) |
27101 |
31409 | ||
