В узком смысле - управление охватывает денежное обращение и эквиваленты наличности (чеки, векселя, депозиты в банках и т.п.)В широком смысле, наличность включает и будущие активы, такие как легко реализуемые ценные бумаги. Главная характеристика их в том, что они могут быть легко проданы и преобразованы в наличность. Они служат в качестве резерва ликвидности, так как в необходимый момент могут обеспечить наличность предприятию. Следует отметить тот факт, что независимо от формы, в которой проявляется наличность, отличительной чертой наличности предприятия, как актива, является то, что наличность не имеет способности зарабатывать.

Роль наличности в деятельности предприятия заключается в следующем. Наличность обеспечивает нормальный и ритмичный процесс производства и покрытие неожиданных потребностей.

Эффективное управление наличностью позволяет сократить потребность предприятия в заемном капитале. Активно управляя денежными потоками, можно обеспечить более рациональное и экономное использование собственных финансовых ресурсов, формируемых из внутренних источников, снизить зависимость темпов развития предприятия от привлекаемых кредитов.

Управление денежными потоками является важным финансовым рычагом обеспечения ускорения оборота капитала предприятия. Ускоряя за счет эффективного управления денежными потоками оборот капитала, предприятие обеспечивает рост суммы генерируемой во времени прибыли.

Эффективное управление денежными потоками обеспечивает снижение риска неплатежеспособности предприятия. Синхронизация поступления и выплат денежных средств, достигаемая в процессе управления денежными потоками предприятия, позволяет устранить фактор возникновения его неплатежеспособности.

Управление денежными средствами, которые сами по себе не приносят дохода, сводится к поддержанию их минимального уровня, достаточного для: своевременной оплаты поставщиков, позволяющей воспользоваться их скидками; поддержания кредитоспособности; оплаты непредвиденных расходов.

Система эффективного управления денежными средствами подразумевает выделение четырех крупных блоков процедур:

1) расчет финансового цикла;

2) анализ движения денежных средств;

3) прогнозирование денежных потоков;

4) определение оптимального уровня денежных средств.

Успешно работающий менеджер должен иметь четкое представление о том, как измерить денежный поток наличности, как им управлять и каковы источники денег. Управлять денежными потоками можно только в системе "плановые величины - фактические данные", что и позволяет делать механизм системы бюджетирования. Основная цель составления бюджетов – определение моментов времени, в которые у компании будет недостаток или избыток денежных средств для того, чтобы разумно избежать кризисных явлений или смягчить их и рационально использовать временно свободные средства.

Бюджет движения наличности - это перечень всех денежных поступлений и расходов предприятия за определенный период времени, то есть это планирование всех наличных операций в течение года, квартала или месяца. Он является заключительным этапом процесса планирования деятельности предприятия, и показывает его финансовую состоятельность по выполнению хозяйственных планов. Бюджет становится одним из важнейших инструментов планирования в рыночной экономике, ведь на практике даже прибыльные хозяйства часто вынуждены реорганизовывать или вовсе прекращать свою деятельность в связи с недостаточной обеспеченностью наличными. Поэтому фактором успешного ведения дел является положительное сальдо денежных средств после оплаты всех обязательств. В решении этой проблемы и состоит назначение бюджета движения наличности.

Таким образом, задачи, поставленные в исследовании, полностью раскрыты и цель курсовой работы успешно выполнена.

Список литературы

1. Ван Хорн Дж.К. «Основы управления финансами», М.Финансы и статистика, 2003 г – 800с.

2. Ефимова О.В. Финансовый анализ. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Изд-во "Бухгалтерский учет", 2003. - 320с. 2003 г.

3. Задорожная А.Н. Финансы организации (предприятия) - М.: Московский институт экономики, менеджмента и права, 2009.

4. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. – М.: Финансы и статистика, 2006г., - 768с.

5. Стоянова Е.С. - Финансовый менеджмент-теория и практика, М. Изд. Перспектива, 2003 г.

6. Басовский Л.Е. Финансовый менеджмент: учебник, М.:Инфра-М, 2005г. – 240 с.

7. Бочаров В.В. Корпоративные финансы. Учебное пособие – Издательский дом «Питер», 2008

8. Бланк И.А. Финансовый менеджмент. Учебный курс: Издательство: Эльга, Ника-Центр 2007 г.

9. Менеджмент аграрных предприятий. Демьяненко С.И. учеб.пособие, К: КНЕУ, 2005 год, - 347с.

10. Пиковский А.А., Заводина А.В., Костин К.Н. Введение в финансовый менеджмент: Учебное пособие. - Великий Новгород: Изд-во НовГУ им. Ярослава Мудрого, 2000. - 104 с.

11. Продченко И.А. Теоретические основы финансового менеджмента. Учебный курс. - М.: Московский институт экономики, менеджмента и права, 2009.

12. Сироткин В.Б. Финансовый менеджмент фирмы. Учебное пособие для вузов, М.: Высшая школа, 2008. - 320 с.

13. Уткин Э.А. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов.– М.: Зерцало, 2001.

14. Буряковский В. В. Финансы предприятий. Электронный учебник, 2008 http://books.efaculty.kiev.ua/finpd/1/

15. Ковтун С.Управление финансами. // Финансовый директор (№10, 2008)

16. Meдведко К.А.Система управленческого учёта и анализа: западная и российская практика; перспективы трансформации зарубежного опыта. //Менеджмент в России и за рубежом №6 / 2006г.

17. Путренок Е.Л Управление денежными активами предприятия. Сборник научных трудов. Серия "Экономика", вып. 5 // Северо-Кавказский государственный технический университет. Ставрополь, 2002. 129 с.

18. Сапожников Е.И., Особенности бюджетирования в российских организациях. //Финансовый менеджмент №6 / 2003г.

19. Шевченко О.А. Место бюджета движения денежных средств в системе управления организацией http://www.iteam.ru/

20. Харитонова Т.В. Планирование денежных потоков http://www.elitarium.ru/