Таким образом, можно сделать вывод о том, что финансирование деятельности ООО «Веха-Регион» осуществляется за счет заемного капитала, который представлен краткосрочной кредиторской задолженностью. Общий недостаток собственных оборотных средств по итогам 2009 г. составляет 1,2 млн. руб. В связи с тем, что источники формирования имущества предприятия представлены исключительно краткосрочной кредиторской задолженностью, необходимо рассмотреть ее состав и структуру (табл. 8).

Размер кредиторской задолженности в отчетном периоде сократился на 359 тыс. руб. (на 10,4%) и составил 3,1 млн. руб.

Таблица 8

Состав и структура кредиторской задолженности

ООО «Веха-Регион» в 2008-2009 гг.

Сокращение произошло по следующим статьям: задолженность перед государственными внебюджетными фондами на 217 тыс. руб. (на 85,1%); задолженность перед персоналом организации на 162 тыс. руб. (на 16%); обязательства перед поставщиками и подрядчиками на 79 тыс. руб. (на 5,4%). Увеличение коснулось таких статей, как задолженность по налогам и сборам на 94 тыс. руб. (на 13,3%) и обязательства перед прочими кредиторами на 5 тыс. руб. (на 41,7%).

Структура кредиторской задолженности ООО «Веха-Регион» не претерпела сколько-нибудь серьезных изменений. Наибольший удельный вес (44,7% по итогам 2009 г.) занимают обязательства перед поставщиками и подрядчиками. Второй по величине статьей (27,5% в отчетном году), несмотря на некоторое сокращение, занимает задолженность перед работниками по заработной плате. На третьем месте в структуре кредиторской задолженности находятся обязательства по выплате налогов, удельный вес которых по итогам 2009 г. достиг 26%. На долю остальных статей суммарно приходится менее 2%.

Рассматривая динамику и структуру капитала, источники средств для его формирования, следует выделить ту часть активов предприятия, которая образована за счет инвестированных в них собственных средств. Их называют чистые активы, они определяются по данным баланса путем вычитания из суммы активов предприятия суммы его обязательств.

В соответствии с установленным порядком, в таблице 9 приведен расчет чистых активов рассматриваемого предприятия.

Таблица 9

Расчет чистых активов ООО «Веха-Регион» в 2008-2009 гг.

Из данных расчета следует, что чистые активы ООО «Веха-Регион» в отчетном году увеличились на 10 тыс. руб., но по-прежнему составляют отрицательную величину. По итогам 2009 г. – - 21,7 млн. руб., что свидетельствует о низкой финансовой устойчивости предприятия.