Анализ капитала

Сложившаяся структура текущих активов свидетельствует об адекватной реакции предприятия на изменяющиеся условия внешней среды. Так, например, в 2001 году наблюдается рост производственных запасов на 2,7 % к общей сумме оборотных средств по сравнению с началом года, уменьшение готовой продукции на 6185 тыс. руб., что служит естественной реакцией предприятия на высокий уровень инфляции и недостаток наличной денежной массы.

Отрицательным фактором является значительный удельный вес дебиторской задолженности в структуре оборотных средств.

Приложение 6.

Анализ производственно-коммерческого цикла

Определение продолжительности производственно-коммерческого цикла

Показатели

Расчетная формула

На начало 2001 г

На конец 2001 г

1. Оборот ДЗ, раз

выручка от реализации/ср. ДЗ

2,1

4,0

2. Срок погашения ДЗ, дней

360/оборот ДЗ

173,2

89,5

3. Оборот ТМЦ, раз

себестоимость/ср. запасы ТМЦ

127,1

227,6

4. Срок оборота ТМЦ, дней

360/оборот ТМЦ

2,8

1,6

5. Оборот производственных запасов, раз

себестоимость/ср. пр. запасы

6,7

12,1

6. Срок оборота производственных запасов, дней

360/оборот ср. пр. запасов

53,4

29,8

7. Оборот готовой продукции, раз

себестоимость/ ср. запасы ГП

56,8

101,7

8. Срок оборота готовой продукции, дней

360/оборот ГП

6,3

3,5

9. Продолжительность производственного цикла, дней

ст.2+ст.4+ст.6+ст.8

235,8

124,5

10. Оборачиваемость КЗ, раз

выручка от реализации /ср. КЗ

4,9

9,4

11. Период погашения КЗ, дней

360/оборот КЗ

74,2

38,3

12. Продолжительность производственно-коммерческого цикла, дней

ст. 9-ст.11

161,6

86,1

В 2001 году происходит значительное увеличение выручки от реализации продукции, поэтому уменьшение срока погашения дебиторской и кредиторской задолженности происходит за счет роста выручки от реализации. Аналогично, в случае уменьшения срока оборота ТМЦ, производственных запасов, готовой продукции главную роль играет величина себестоимости реализованной продукции. В целом это благоприятно сказывается на уменьшении продолжительности производственного и производственно-коммерческого цикла в 1,9 раза.

Приложение 7.

Анализ ликвидности баланса

Актив

На начало 2001 г.

На конец 2001 г

Пассив

На начало 2001 г.

На конец

2001 г

Платежный излишек или недостаток

На начало 2001 г.

На конец 2001 г

1. Наиболее

ликвидные

активы

(А1)

39474

13954

1. Наиболее срочные обязательства

(П1)

177419

98055

-137945

-84101

2. Быстро реализуемые активы

(А2)

282344

361928

2. Кратко-

срочные пассивы

(П2)

18895

43901

263449

318027

3. Медленно реализуемые активы

(А3)

87161

146874

3. Долго-

срочные пассивы

(П3)

0

0

87161

146874

4. Трудно

реализуемые активы

(А4)

397540

430162

4. Постоянные пассивы

(П4)

610205

810962

212665

380800

Баланс

806519

952918

Баланс

806519

952918

-

-


Страница: