Это означает, что доходность банковской деятельности находится в прямой зависимости от работоспособности активов (Прибыль/Активы) и в обратной зависимости от коэффициента достаточности капитала (Капитал/Активы). В связи с этим обстоятельством становится ясно почему банку выгодно функционировать на грани риска, т.е. с меньшим обеспечением активов собственным капиталом.

В современных условиях возможность роста К1 за счет уменьшения показателя достаточности капитала ограничены, поскольку рост активов должен подкрепляться расширением ресурсной базы. Но в условиях конкуренции многие банки не имеют возможности довести до оптимального уровня отношение капитала к активам. При этом, высокий удельный вес собственных ресурсов для банка и, следовательно, увеличивает прибыльность. Поэтому, такие банки могут иметь большую прибыль при низкой доходной марже.

Резервом увеличения доходности остается повышение степени прибыльности активов. Данный показатель характеризует рентабельность активных операций и оценивает величину прибыли на 1 тенге активов.

Основные направления работы банка по улучшению рентабельности активных операций можно определить разложив этот показатель на 2 сомножителя, как показано в формуле 4

Прибыль = Прибыль х Активы

Активы Активы Доходы; т.е. К2 = К4 х К5 (4)

Прибыльность активов находится в прямой зависимости от доходности активов. С помощью анализа динамики каждого из них можно выявить, какой из них оказывает большее влияние на прибыльность активов. Коэффициент К4 характеризует деятельность банка с точки зрения эффективности размещения активов, т.е. возможности создавать доход:

К4 = Доходы = Процентные доходы + Непроцентные доходы

Активы Активы Активы (5)

Подставив в формулу (5) получаем

К4 (2005г.) = (1051518+3876402)/75945363= 0,065

К4 (2006г.) = (4353176+3509301)/198362162= 0,39

Из расчетов видно, что показатели 2005 и 2006 годов отличаются - в 2006 году значение показателя меньше в 1,7 раза по сравнению с 2005 годом, однако в 2004 году значение данного коэффициента составляло 0,063 пункта (т.е. чуть меньше показателя 2005 года. Столь большое изменение произошло из-за увеличения активов банка, т.к. величина активов в 2006 году возросла в 2,61 раза, по сравнению с 2005 годом. Однако, даже при таком, казалось бы незначительном снижении значения данного коэффициента менеджерам стоит обратить внимание на данный показатель.

Коэффициент К5 отражает способность банка контролировать свой расход. Рассчитать его можно по формуле 6

К5 = Прибыль = Доходы – Расходы – Налоги = Доходы - Налог -

Доходы Доходы Доходы Доход

- Непроцентные расходы – Процентные расходы

Доходы Доходы (6)

Подставим в формулу (7), получим

К5 (2005 год) = (1- (2511454+11885)/2518781)= 0,99

К5 (2006 год) = (1-(4587715+293011)/3071810)= 1,39

Наибольшее воздействие на снижение доли прибыли в валовом доходе оказывают процентные и непроцентные расходы. Реальный процент сокращения расходов следует искать в уменьшении уровня уплачиваемых процентов за кредитные ресурсы. В нашем случае прослеживается тенденция к увеличению на протяжении трех анализированных лет. Следовательно, изменяется значение коэффициента в сторону увеличения: в 2005 – 2006 годах – увеличение на 0,4 единицы, что является положительной тенденцией.

Рентабельность активов не совсем адекватно характеризует деятельность банка, т.к. не все активы приносят доход. При исключении таких активов получим более реальный результат прибыльности активных операций по формуле 7

К6 = Прибыль

Активы, приносящие доход (7)

Подставив в формулу (7) получим

К6 (2005год) = 2518781/69410317=0,036

К6 (2006 год) = 3071810/163409309=0,019

Т.о. мы определили величину прибыли, приходящуюся на 1 тенге доходных активных операций. В 2005 году такая величина составила 3,6 тенге , в 2006 году меньше – 1,9 тенге.

Также одним из широко применяемых показателей относительной важности не приносящих доход активов является показатель доходной базы. Рассчитать данный показатель можно по формуле 8

Доходная

база = Доходные активы = Кредиты + Лизинг + Инвестиции в ц.б.=

активов Активы Совокупные активы

= Совокупные активы – Активы, не приносящие доход

Совокупные активы (8)

Подставив в формулу 8 получим

Доходная

база (2005 год) = 69410317+/75945363 =0 ,94

активов

Доходная

база (2006 год) = 163409309/198362162 = 0,82

активов

Из расчетов видно, что с каждым годом увеличивается доля активов, приносящих доход, при этом растут и активы в общем. В сравнении с 2005 годом (0,94) показатель 2006 года уменьшился в 1,14 раза и составил 0, 82 (или 82 %).

Мультипликатор капитала отражает политику банка в области финансирования выбранных источников формирования банковских ресурсов (долговые обязательства и акционерный капитал) и рассчитывается по формуле 9

Мультипликатор = _Активы

капитала (EM) Акционерный капитал (9)

Подставим в формулу (9) получим

ЕМ (2005 год) = 75945363/10362696 = 7,329

ЕМ (2006 год) = 198362162/15433800 = 12,852

Акционерный капитал должен покрывать убытки по активам банка, поскольку чем выше уровень мультипликатора, тем выше степень риска банкротства банка. Однако чем больше мультипликатор, тем выше потенциал банка для более высоких выплат своим акционерам, т.е. данный показатель отражает связь риска и доходности банка.

Как видно из расчетов, значения показателей по годам очень отличаются. К примеру, в 2006 году значение показателя самое высокое, т.е. самые высокие уровни риска и доходности. Однако же в 2005 году показатель был меньше данного в 1,75 раза, составил 7,329 пунктов, а в 2006 году – 12,852. Это означает, что с каждым годом риск потерь банка снижается, но также снижаются и выплаты акционерам.

Очевидно, что структурный анализ показателей прибыльности банка, т.е. анализ отдельных компонентов данных показателей, позволяет сделать вывод о причинах трудностей в области банковских доходов, с которыми сталкивается банк, и выявить те сферы, которые требуют особого внимания со стороны менеджеров, с тем чтобы найти возможные пути решения возникших проблем с доходами. Проводимый анализ свидетельствует о том, что достижение высокого уровня прибыльности банка зависит от нескольких ключевых факторов:

- взвешенный анализ финансового рычага (или соотношение банковских активов, финансируемых за счет долговых обязательств, и акционерного капитала).

- взвешенное использование операционного рычага по фиксированным активам (или доля фиксированных за трат, которую банк использует для увеличения его операционной прибыли в целях роста общих финансовых итогов банка).

- тщательный контроль за операционными расходами, с тем чтобы большая часть доходов становилась чистой прибылью.

- тщательное управление портфелем активов для соблюдения нормативов ликвидности при ориентации на получение максимальной прибыли от любого из имеющихся активов.

- тщательный контроль за степенью рискованности банковских операций, с тем чтобы убытки не свели к нулю прибыль банка и его акционерный капитал.