Международные методики анализа финансового состояния предприятия
Очевидно, что в 2004 году показатели трехфакторной модели говорят о кризисном состоянии, хотя по второму фактору предприятие выскочило из отрицательной динамики и находится на нулевом значении. Однако, в целом, такое состояние по методике анализа следует отнести к кризисному состоянию.
Таблица 2.15.
Определение финансовой устойчивости предприятия в 2005 году
|
Показатели |
Формула для расчета |
На начало |
На конец |
Изменения | |
|
Абсолют. |
Отн. | ||||
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5=4 - 3 |
6=5: 3 * 100% |
|
1. Общая величина запасов |
Стр.100+стр.110+стр. 120+стр.130+стр.140 ф.1 |
5146,4 |
5925,1 |
+778,7 |
15,1 |
|
2. Собственные оборотные средства |
Стр.380 – стр.080 ф.1 |
226,7 |
381,2 |
+154,5 |
168,5 |
|
3. Функционирующий капитал |
Стр.380 – стр.080+ + стр.480 ф.1 |
226,7 |
381,2 |
+154,5 |
168,5 |
|
4. Общая величина источников формирования запасов |
Стр.380+ стр.480+ + стр.500 – стр.080 ф.1 |
2626,7 |
4246,2 |
+1619,5 |
+61,6 |
|
5. Фс |
стр.2 – стр.1 |
-2919,7 |
-2113,9 | ||
|
6. Фт |
стр.3 – стр.1 |
-2919,7 |
-2113,9 | ||
|
7. Фо |
стр.4 – стр.1 |
-2519,7 |
-1678,9 | ||
Ситуация 2005 года характеризуется тем, что предприятие имеет кредиты и займы, не погашенные в срок, имеет просроченную кредиторскую и дебиторскую задолженность. То есть предприятие балансирует на грани банкротства. И, наконец, в 2006 году рассмотрим финансовое состояние предприятия по той же модели (табл.2.16).
Таблица 2.16.
Определение финансовой устойчивости предприятия в 2006 году
|
Показатели |
Формула для расчета |
На начало |
На конец |
Изменения | |
|
Абсолют. |
Отн. | ||||
|
1 |
2 |
3 |
4 |
5=4 - 3 |
6=5: 3 * 100% |
|
1. Общая величина запасов |
Стр.100+стр.110+стр. 120+стр.130+стр.140 ф.1 |
5925,1 |
6000,1 |
+75 |
12,6 |
|
2. Собственные оборотные средства |
Стр.380 – стр.080 ф.1 |
381,2 |
607,5 |
+226,3 |
159,3 |
|
3. Функционирующий капитал |
Стр.380 – стр.080+ + стр.480 ф.1 |
381,2 |
607,5 |
+226,3 |
159,3 |
|
4. Общая величина источников формирования запасов |
Стр.380+ стр.480+ + стр.500 – стр.080 ф.1 |
4246,2 |
1107,5 |
-3156,7 |
25,9 |
|
5. Фс |
стр.2 – стр.1 |
-2113,9 |
-5392,6 | ||
|
6. Фт |
стр.3 – стр.1 |
-5543,9 |
-5392,6 | ||
|
7. Фо |
стр.4 – стр.1 |
-1678,9 |
-4892,6 | ||
Все последние расчеты подтверждают, что предприятие «РЕАЛ СЕРВИС» находится в кризисном состоянии.
Проведем оценку деловой активности данного предприятия, используя информационные источники (Баланс и Отчет о финансовых результатах за два последних года – 2005 и 2006).
Таблица 2.17.
Показатели деловой активности «РЕАЛ СЕРВИС» 2005 год
|
№ п/п |
Наименование показателя |
2005 год |
Изменение показателя | ||
|
Начало отчетного периода |
Конец отчетного периода |
Абсолютное |
Относительное | ||
|
1 |
Оборачиваемость средств в расчетах (в оборотах) |
51 |
54 |
+3 |
+5,8% |
|
2 |
Оборачиваемость средств в расчетах (в днях) |
7,0 |
6,6 |
-0,4 |
-0,6% |
|
3 |
Оборачиваемость запасов (в оборотах) |
5,6 |
3,7 |
-1,9 |
-33,3% |
|
4 |
Оборачиваемость запасов (в днях) |
64,2 |
97,2 |
+33,0 |
+51,5% |
|
5 |
Оборачиваемость кредиторской задолженности (в оборотах) |
8,5 |
8,3 |
-0,2 |
-2,4% |
|
6 |
Оборачиваемость кредиторской задолженности (в днях) |
42,4 |
43,3 |
+0,9 |
+2,1% |
|
7 |
Продолжительность операционного цикла |
71,2 |
103,8 |
+32,6 |
+45,7% |
|
8 |
Продолжительность финансового цикла |
29,8 |
60,5 |
+30,7 |
+103,0% |
|
9 |
Оборачиваемость собственного капитала (в оборотах) |
3,8 |
3,4 |
-0,4 |
-11% |
|
10 |
Оборачиваемость мобильных активов (в оборотах) |
5,1 |
3,2 |
-1,9 |
-37,3% |
|
11 |
Оборачиваемость совокупного капитала (в оборотах) |
1,6 |
1,5 |
-0,1 |
-6,25% |
|
12 |
Оборачиваемость готовой продукции (в оборотах) |
30,3 |
28,6 |
-1,7 |
-6,7% |
|
13 |
Оборачиваемость готовой продукции (в днях) |
11,9 |
12,6 |
+0,7 |
+5,8% |
