П = ∑ [VРПобщ * Удi * (Цi - Сi)], где

П – прибыль от реализации продукции;

VРПобщ – общий объем реализованной продукции

Удi – удельный вес отдельного вида продукции;

Цi – среднереализационная цена отдельного вида продукции;

Сi – себестоимость отдельного вида продукции.

Расчет влияния этих факторов на сумму прибыли можно выполнить способом цепной подстановки, используя данные, приведенные в Таблице Г2.

Сначала нужно найти сумму прибыли при фактическом объеме продаж и базовой величине остальных факторов. Для этого следует рассчитать индекс объема реализации продаж, а затем базовую сумму прибыли скорректировать на его уровень.

Индекс объема продаж исчисляется путем сопоставления фактического объема продаж с базовым в натуральном, условно – натуральном или стоимостном выражении. На данном предприятии его величина составляет:

Iрп = VРП1 / VРП0

Затем следует определить сумму прибыли при фактическом объеме и структуре реализованной продукции, но при базовом уровне себестоимости и цен. Для этого из условной выручки нужно вычесть условную сумму затрат:

∑ (VРПi1 * Цi0) – ∑ (VРПi1 * Сi0)

Требуется подсчитать также, сколько прибыли предприятие могло бы получить при фактическом объеме реализации, структуре и ценах, но при базовом уровне себестоимости продукции. Для этого из фактической суммы выручки следует вычесть условную сумму затрат:

∑ (VРПi1 * Цi1) – ∑ (VРПi1 * Сi0)

Порядок расчета данных показателей в систематизированном виде представлен в Таблице Д3. /1.220-221/

По данным таблицы можно установить, как изменилась сумма прибыли за счет фактора. Изменение суммы прибыли за счет:

объема реализации продукции:

∆ПVРП = Пусл1 - П0;

Структуры товарной продукции:

∆Пстр = Пусл2 - Пусл1;

Отпускных цен:

∆Пц = Пусл3 - Пусл2;

Себестоимости реализованной продукции:

∆Пс = П1 - Пусл3. /9/

1.2.3 Анализ рентабельности предприятия

Приращение прибыли может быть связано как с интенсивным, так и с экстенсивным использованием производственных ресурсов. Поэтому показателем истинной эффективности может быть только рентабельность продаж. /5.197/

Рентабельность – относительный показатель, определяющий уровень доходности бизнеса. Показатели рентабельности характеризует эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности (производственной, коммерческой, инвестиционной). Они более полно, чем прибыль, характеризуют окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или потребленными ресурсами. /1.229/

Показатели рентабельности можно объединить в несколько групп:

1. окупаемость затрат;

2. прибыльность продаж;

3. доходность капитала и его частей.

Рентабельность продукции (коэффициент окупаемости затрат) начисляется путем отношения прибыли от реализации (Прп) до выплаты процентов и налогов к сумме затрат от реализации продукции (Зрп). Показывает, сколько предприятие имеет прибыли с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции:

Rз = Прп / Зрп * 100%

Показывает, сколько предприятие имеет прибыли с каждого рубля, затраченного на производство и реализацию продукции. Может рассчитываться по отдельным видам продукции и в целом по предприятию. При определении его уровня в целом по предприятию целесообразно учитывать не только реализационные, но и внереализационные доходы и расходы, относящиеся к основной деятельности.

Аналогичным образом определяется доходность инвестиционных проектов: полученная или ожидаемая сумма прибыли от инвестиционной деятельности (Пид) относится к сумме инвестиционных затрат (ИЗ):

RI = Пид / ИЗ * 100%

Рентабельность продаж (оборота) рассчитывается делением прибыли от реализации продукции, работ, услуг до выплаты процентов и налогов на сумму полученной выручки (ВРрп). Характеризует эффективность производственной и коммерческой деятельности: сколько прибыли имеет предприятие с рубля продаж:

Rоб = Прп / Врп * 100%

Рентабельность совокупного капитала исчисляется отношением брутто – прибыли до выплаты процентов и налогов (БП) к среднегодовой стоимости всего совокупного капитала (КL):

RKL = БП / KL * 100%

Рентабельность (доходность) операционного капитала исчисляется отношением прибыли от операционной деятельности до выплаты процентов и налогов (Под) к среднегодовой сумме операционного капитала (ОК). он характеризует доходность капитала, задействованного в операционном процессе:

Rок = Под / ОК * 100%

В процессе анализа следует изучить динамику перечисленных показателей рентабельности, выполнение плана по их уровню и провести межхозяйственные сравнения с предприятиями-конкурентами.

Уровень рентабельности производственной деятельности (окупаемость затрат), исчисленный в целом по предприятию (R), зависит от трех основных факторов первого порядка: изменения структуры реализованной продукции, ее себестоимости и средних цен реализации.

Факторная модель этого показателя имеет вид:

Расчет влияния факторов первого уровня на изменение рентабельности в целом по предприятию можно выполнить способом цепной подстановки. /15/

R0 = П0 / З0 * 100%;

Rусл1 = Пусл1 / Зусл1 * 100%;

Rусл2 = Пусл2 / Зусл2 * 100%;

R1 = П1 / З1 * 100%;

∆Rобщ = R1 - R0;

∆RVРП = Rусл1 - R0;

∆RУд = Rусл2 - Rусл1;

∆RЦ = Rусл3 - Rусл2;

∆RС = R1 - Rусл3;

∆Rобщ = ∆RVРП + ∆RУд + ∆RЦ + ∆RС.

Затем следует сделать факторный анализ рентабельности по каждому виду продукции. Уровень рентабельности отдельных видов продукции зависит от изменения среднереализационных цен и себестоимости единицы продукции:

RЗ1 = Пi / Зi = VРПi (Цi – Ci) / VРПi * Ci = Цi – Ci / Ci. /4.274/

1.2.4 Анализ использования прибыли

Для анализа использования прибыли используется закон о налогах и сборах, взимаемых в бюджет, инструктивные и методические указания Министерства финансов, устав предприятия, а также данные отчета «О прибылях и убытках », приложения к балансу, отчета о движении денежных капитала, расчетов налога на имущество, налога на прибыль, на доходы.

Распределение прибыли показано на Рисунке Е3. Из рисунка видно, что одна часть прибыли в виде налогов и сборов поступает в бюджет государства и используется на нужды общества. Оставшаяся сумма – чистая прибыль – используется на выплату дивидендов акционерам предприятия, на расширение производства, создание резервного капитала и др.

В процессе анализа необходимо изучить факторы изменения величины налогооблагаемой прибыли, суммы выплаченных дивидендов, процентов, налогов из прибыли, размеров чистой прибыли, отчислений в фонды предприятия.

Для налоговых органов и предприятия большой интерес представляет налогооблагаемая прибыль, так как от этого зависит сумма налога на прибыль, а соответственно и сумма чистого дохода. Для определения налогооблагаемой прибыли необходимо составить расчет Таблица Ж4.