Учитывая анализ структуры и состояния вексельного рынка, можно сказать, что он является частью более обширного финансового рынка и имеет большое значение в хозяйственной жизни страны. Вексельный рынок предлагает большой выбор инструментов для инвестиционных и расчетных операций, являясь привлекательным для субъектов различных областей бизнеса. Грамотное использование инструментов этого рынка поможет решить проблемы, стоящие перед инвестором, и принести ему дополнительную прибыль.

Глава II Особенности банковских операций с векселями.

В современной отечественной банковской практике появился новый вид векселей - банковский, или финансовый вексель.

Действующее российское вексельное законодательство не предусматривает для случаев выпуска векселей банками каких-либо особых правил или исключений, и законодательство о ценных бумагах этого вопроса не затрагивает. Правовой режим банковских векселей совпадает с общим режимом для векселей всех иных эмитентов

При проведении операций с векселями кредитные организации, расположенные на территории Российской Федерации, руководствуются Федеральным законом от 11 марта 1997 года № 48-ФЗ «О переводном и простом векселе», Положением о переводном и простом векселе от 7 августа 1937 года, Гражданским кодексом Российской Федерации, также Законами и иными нормативными актами Российской Федерации, регулирующими денежно-кредитные отношения.

Банковский вексель удостоверяет, что юридическое или физическое лицо внесло в банк депозит в сумме и в валюте, указанной в векселе. Банк, в свою очередь, обязуется погасить такой вексель при предъявлении его к оплате в указанный на нем срок. При этом на вексель начисляется определенный процентный доход, если он продан по номинальной стоимости. При продаже векселя с дисконтом сумма дисконта является будущим доходом векселедержателя.

Банковский вексель отличается от классического коммерческого векселя тем, что в нем отсутствует (в отношении между векселедателем и векселедержателем) дебиторская и кредиторская задолженность, это в первую очередь деньги, а коммерческий вексель – в первую очередь продукция (товар). Банковский вексель - больше похож не на вексель, а на облигацию, а еще больше на депозитный сертификат, выпущенный как вексель. Однако в отличие от последнего банковский вексель может быть использован его владельцем не только в качестве средства накопления, но и в качестве покупательного и платежного средства. Держатель векселя может расплатиться им за товары и услуги, передавая вексель по индоссаменту новому векселедержателю, к которому по закону переходят все права по векселю. Индоссамент по банковскому векселю, как правило, предусматривает свободный переход прав по векселю между юридическими и физическими лицами. Индоссамент, в котором участвуют физические лица, заверяется органами государственного нотариата или банком. Таким образом, имея юридическую силу срочного обязательства банка со всеми вытекающими из этого правами, банковский вексель становится гибким инструментом совершения платежа, обслуживания части платежного оборота хозяйства.

2.1. Выпуск банками собственных векселей.

В России в настоящее время довольно широкое распространение получила эмиссия коммерческими банками собственных векселей, что позволяет им увеличить объем привлеченных средств, а его клиенты получают универсальное платежное средство. Порядок выпуска коммерческими банками собственных векселей регламентируется Письмом ЦБ РФ № 26 от 23 февраля 1995 г. «Об операциях коммерческих банков с векселями и изменениях в порядке бухгалтерского учета банковских операций с векселями».

Эмиссия векселей не связывается ни с оплатой уставного каптала банка, ни с его финансовым положением, но в связи с тем, что собственные векселя приравниваются к привлеченным средствам, они включаются в расчет собственных резервов.

Банки могут выпускать свои векселя, как сериями, так и в разовом порядке. Привлекательность единичного векселя в том, что условия его выпуска и обращения можно определить с учетом интересов конкретного вкладчика. Серийному выпуску векселей банки отдают явное предпочтение, поскольку в этом случае обеспечивается привлечение большого количества инвесторов и значительного объема ресурсов.

Срок оплаты по банковским векселям не может превышать 12 месяцев со дня возникновения обязательств банка. При этом если купить вексель можно как наличным, так и безналичным путем, то Инструкция устанавливает, что его погашение происходит только безналичным образом. Часть средств, привлеченных банком от продажи векселей, подлежит обязательному депонированию в Банке России. Ежеквартально банк должен представлять в территориальные управления Центрального банка РФ по месту нахождения корреспондентского счета информацию о выпущенных векселях, а также об участии банка в серийных или регулярных выпусках векселей эмитентов - небанковских учреждений, в которых он выступает гарантом (либо в виде аваля, либо вексельного посредничества).

Коммерческие банки выпускают простые (дисконтные и процентные) векселя в рублях и иностранной валюте и оформляют их на фирменных бланках собственного производства (которые изготавливаются полиграфическим способом), отражающих все вексельные реквизиты и имеющих определенное число степеней защиты, что соответствует Положению о переводном и простом векселе.

На лицевой стороне простого банковского векселя должны быть как обязательные, так и дополнительные реквизиты. Отсутствие любого из обязательных реквизитов в установленных законом случаях лишает его силы векселя.

Обязательные реквизиты векселя:

1. наименование «ВЕКСЕЛЬ», включенное в текст векселя и выраженное на том языке, на котором этот документ (вексель) составлен;

2. простое и ничем не обусловленное обязательство банка уплатить определенную сумму. Вексельная сумма должна быть указана определенно, чтобы не было сомнения в ее размере. Вексельная сумма в тексте векселя должна быть точно указана цифрами и прописью (с большой буквы) вместе с наименованием валюты (рубли или иное наименование иностранной валюты). Вексельная сумма (номинал векселя), обозначенная цифрами, вносится также в заголовок векселя. В векселе может быть обусловлено, что на номинал начисляются проценты. Процентная ставка должна быть указана цифрами и прописью (с большой буквы) на самом векселе;

3. срок платежа;

4. место, в котором должен быть совершен платеж

5. наименование того, кому или приказу кого платеж должен быть совершен. В случае, если векселеприобретателем (первым векселедержателем) является:

- юридическое лицо – необходимо указать его полное наименование в соответствии с его учредительными и регистрационными документами и его банковские реквизиты (р/сч, ИНН, БИК, к/сч). Допустимы лишь общепринятые, не вызывающие сомнений и толкований аббревиатуры, например, ОАО, ЗАО, ООО и другие;

- физическое лицо (в том числе предприниматель) – необходимо указать фамилию, имя, отчество, паспортные данные (серия, номер, кем и когда выдан), место регистрации и при наличии банковские реквизиты и ИНН. Для предпринимателей следует также указать данные свидетельства о регистрации предпринимателя (номер, дата выдачи), а также ИНН.