Таблица 3

Движение кредитов и займов ОАО « завод силикатных панелей»

Таблица 4

Движение кредиторской задолженности в ОАО «Моторный завод» (тыс. руб.)

В ОАО «Завод силикатных панелей» наблюдается тенденция увеличения суммы счетов к оплате практически по всем позициям, за исключением задолженности по банковским кредитам, их предприятие частично погасило, тем самым сумма долга снизилась на 2347 тыс. руб. и составила на конец года 4504 тыс. руб. Больше половины объема кредиторской задолженности (70,31 %) составляют обязательства перед поставщиками и подрядчиками за товары, работы и услуги. Увеличение их объема в отчетном году на 851 тыс. руб., или на 5,34 % при увеличении спроса на продукцию говорит о незначительных затруднениях предприятия, потому что, в общем, наблюдается тенденция снижения кредиторской задолженности на 1,75%.

Для определения качества кредиторской задолженности и финансового состояния ОАО «ПЗСП» следует выявить и изучить динамику неоправданной кредиторской задолженности. К неоправданной относится просроченная задолженность и по неотфактурованным поставкам, когда грузы поступают на предприятие без расчетных документов.

Для отслеживания объема просроченной кредиторской задолженности целесообразно по данным ведомости учета расчетов с поставщиками рассмотреть остаток обязательств на конец отчетного периода по срокам образования:

· срок оплаты не наступил;

· не оплаченные в срок от 1 до 45 дней;

· не оплаченные в срок от 45 до 90 дней;

· не оплаченные в срок от 91 до 180 дней (от 3 до 6 месяцев);

· не оплаченные в срок более 6 месяцев.

Особое внимание следует уделить изменению задолженности, срок погашения которой составляет от трех и более месяцев.

По действующему законодательству при непогашении долговых обязательств в течении 3 месяцев предприятие может быть признано несостоятельным, поэтому следует установить возможные причины неплатежей:

· наличие неоправданной дебиторской задолженности;

· отвлечение средств в излишние материальные запасы;

· низкий уровень рентабельности продукции.

2.3 Анализ наличия и динамики собственно оборотного капитала ОАО «ПЗСП»

Важным методологическим вопросом анализа финансового состояния предприятия является определение величины собственного оборотного капитала и его сохранности. Сущность этого показателя состоит в том, что наличие собственного оборотного капитала обеспечивает необходимые условия для осуществления хозяйственной деятельности предприятия: покупке товарно-материальных ценностей, получения кредитов в банке и расширения объема реализации товаров. Отсутствие или недостаток собственного оборотного капитала – одна из важнейших причин неустойчивого финансового состояния предприятия, его неплатежеспособности. Наличие собственного оборотного капитала определяется как разность между величиной собственного капитала и внеоборотными активами. Алгоритм расчета собственного оборотного капитала (Ес) имеет следующий вид [18, c. 101]:

Ес = СК-F

В ОАО « завод силикатных панелей» величина Ес в начале года составляла 114289 тыс. руб. (177165 - 62876), в конце года 137002 тыс. руб. (202298 - 65296), т.е. увеличилась на 22713 тыс. руб.

Если предприятие пользуется долгосрочными кредитами и займами, то для определения величины собственного оборотного капитала (Ет) необходимо из сумм собственного оборотного капитала и долгосрочных обязательств вычесть внеоборотные активы. В связи с тем, что долгосрочные кредиты и заемные средства используются в основном на капитальные вложения и приобретение основных средств, вполне оправданно в расчетах собственного оборотного капитала учитывать сумму долгосрочных обязательств: