В нашем примере n = 20, следовательно,

20 (20 + 1)

----------- = 210.

2

3. Необходимо распределить процентные платежи, используя кумулятивный метод.

Актуарный метод.

Таблица 3.4 - Распределение процентных платежей с помощью актуарного метода

3.4 Факторинговые операции

Факторинговые операции как вид торгово-комиссионных операций возникли в XVI-XVII вв. Сначала это были операции специализированных торговых посредников, а затем - торговых банков. В процессе хозяйственной деятельности у предприятий может возникнуть потребность в немедленном превращении дебиторской задолженности в реальные деньги с помощью факторинга.

Факторинг - торгово-комиссионная операция, связанная с уступкой поставщиком другому лицу (фактору) подлежащих оплате плательщиком (покупателем) долговых требований (платежных документов за поставленные товары, выполненные работы, оказанные услуги) и передачей фактору права получения платежа по ним.

В роли факторов могут выступать банки, небанковские кредитно-финансовые и другие организации. Для занятия факторинговой деятельностью фактор должен иметь соответствующее разрешение Национального банка, предоставляющее право осуществлять финансирование под уступку денежного требования (факторинг) в валюте факторинга.

По договору финансирования под уступку денежного требования (факторинга) одна сторона (фактор) обязуется другой стороне (кредитору) вступить в денежное обязательство между кредитором и должником на стороне кредитора путем выплаты кредитору суммы денежного обязательства должника с дисконтом.

Основным принципом факторинга является возмещение фактором поставщику части суммы платежа по долговым требованиям к плательщикам. Перечисление остальной суммы платежа за поставленные товары осуществляется фактором после поступления средств от плательщика. Однако может иметь место незамедлительное возмещение поставщику полной суммы долга (за вычетом комиссионного вознаграждения и процента за кредит).

Поставщик предварительно получает определенную сумму (меньше всей стоимости товара) непосредственно от обслуживающей его факторинговой фирмы в момент отгрузки товара покупателю (до оплаты его покупателем), а остальная часть суммы выплачивается в течение определенного, оговоренного в договоре, срока, после платежа факторинговой компании покупателем или независимо от поступления средств от покупателя. Таким образом, поставщик сразу получает значительную сумму за поставленную продукцию, выполненные работы, оказанные услуги, а остальную часть - в строго оговоренные сроки. Неполная оплата счетов в момент приобретения служит для факторинговой фирмы гарантией от возможных убытков в связи с какими-либо обстоятельствами (например, недопоставкой продукции поставщиком, отказом дебитора от оплаты и др. [1].

В настоящее время в практике работы организаций встречаются два вида факторинга:

- регрессивный;

- безрегрессивный.

При регрессивном факторинге ответственность за погашение платежа остается на клиенте, поскольку при его применении агент, не получивший от должника оплаты по уступленному требованию, возвращает это требование клиенту. В свою очередь клиент возвращает агенту ранее полученную сумму. Кроме того, в любом случае клиент уплачивает агенту вознаграждение за предоставленные денежные средства.

Безрегрессивный факторинг характеризуется тем, что финансовый агент (фактор) полностью берет на себя все риски с погашением дебиторской задолженности.

Выделяют также открытый и закрытый виды факторинга.

В закрытом факторинге финансовый агент предоставляет клиенту денежные средства под имеющуюся у клиента дебиторскую задолженность.

Закрытый факторинг отличается тем, что клиент не сообщает о состоявшейся уступке требования должнику. То есть должник не знает о том, что его задолженность перед клиентом становится предметом договора факторинга. Никаких расчетов между агентом и должником в этом случае не производится. Клиент сам получает от должника деньги в оплату за товары, а затем возвращает агенту сумму финансирования и уплачивает ему вознаграждение за пользование денежными средствами. Но в случае непогашения долга контрагентом клиент самостоятельно принимает меры по его взысканию.

Открытый факторинг отличается от закрытого тем, что должник уведомляется об участии в сделке факторинговой компании (банка)[10].

Отражение в бухгалтерском учете операций факторинга зависит от вида договора:

- факторинг с регрессом;

- факторинг без регресса.

Факторинг с регрессом (когда ответственность за возврат платежа остается на клиенте) фактически предусматривает выплату клиенту финансирования на условиях срочности, платности и возвратности под обеспечение уступкой дебиторской задолженности.

В данном случае финансирование целесообразно отражать исходя из условий его предоставления на счете 66 "Учет расчетов по краткосрочным кредитам и займам".

Порядок учета данных операций дан в Инструкции по применению плана счетов.

Комментарии к счету 66 "Расчеты по краткосрочным кредитам и займам":

"На отдельном субсчете к счету 66 "Расчеты по краткосрочным кредитам и займам" учитываются расчеты с кредитными организациями по операции по учету (дисконта) векселей и иных долговых обязательств со сроком погашения не более 12 месяцев"[18].