Анализ финансового состояния предприятия на примере ОАО Третье Нижнекамское монтажное управление
РП = (60266 / 300718) * 100% = 20%;
РА = (60266 / 144009) * 100% = 41,8%;
РВОА = (60266 / 20419) * 100% = 295%;
РОА = (60266 / 123590) * 100% = 48,7%;
РСОК = (60266 / 103290) * 100% = 58%;
РСК = (43404 / 105692) * 100% = 41,1%.
Аналогичным образом, рассчитаем уровень рентабельности производства ОАО «НМУ-3»за 2007 и 2009 год.
Данные расчета представлены в таблице 8.
Из таблицы 8 следует, что рентабельность продаж в 2007 году составила 14,7%, в 2008 году – 20%, что на 5,3% выше, чем в 2007 году. В 2009 году рентабельность продаж составила 9,3%, т.е. меньше на 10,7% чем в 2008 году.
Таким образом, за 2009 года с каждого рубля реализованной продукции предприятие получает 9 рублей 3 копейки прибыли.
Рентабельность совокупных активов на начало 2007 года составила 45,7%, к концу 2008 года снизилась на 3,9% и составила 41,8%, в 2009 году рентабельность совокупных активов составила 33,5%, что на 8,3% ниже чем в 2008 году, так на 2009 год величина прибыли приходящийся на каждый рубль совокупных активов составила 33 рубля 5 копеек (рис. 6).
Рентабельность внеоборотных активов на 2007 год составила 275,5% бухгалтерской прибыли приходящийся на каждый рубль внеоборотных активов, в 2008 году повысилась на 19,3% и составила 295%, на 2009 год уменьшилась на 116,3% и составила 178,7%.
Таблица 8 -Динамика показателей рентабельности ОАО «НМУ-3» за 2007 – 2009 гг.
|
Показатели |
2007 г. |
2008 г |
2009 г. |
Отклонение, % | |
|
2007 г. к 2008 г. |
2008 г .к 2009 г. | ||||
|
Рентабельность продаж, % |
14,7 |
20 |
9,3 |
5,3 |
-10,7 |
|
Рентабельность совокупных активов, % |
45,7 |
41,8 |
33,5 |
-3,9 |
-8,3 |
|
Рентабельность внеоборотных активов, % |
275,7 |
295 |
178,7 |
-19,3 |
-116,3 |
|
Рентабельность оборотных активов, % |
49,9 |
48,7 |
41 |
-1,2 |
-7,7 |
|
Рентабельность собственного оборотного капитала, % |
60,6 |
58 |
57,5 |
-2,6 |
-0,5 |
|
Рентабельность собственного капитала, % |
33,3 |
41,1 |
33,6 |
7,8 |
-7,5 |
Рентабельность оборотных активов на 2007 год составила 49,9%, на 2008 год – 48,7, что показывает снижение 1,2%. В 2009 году рентабельность оборотных активов составила 41%, что по сравнению с 2008 годом снизилась на 7,7%, т.е. с каждого рубля вложенного в оборотные активы за 2009 год предприятие получило 41 рубль прибыли.
Рентабельность собственного оборотного капитала в 2007 году составила 60,6%, в 2008 году – 58%, рентабельность снизилась на 2,6%, в 2009 году – 57,5%, что также по сравнению с 2008 годом снизилась на 0,5%. Рентабельность собственного оборотного капитала за 2009 год с каждого рубля вложенного в собственный оборотный капитал предприятие получило 57 рублей 5 копеек прибыли.
Рентабельность собственного капитала в 2007 году составила 33,3%, в 2008 году повысилась на 7,8% и составило 41,1%, в 2009 году рентабельность собственного капитала равна 33,6, по сравнению с 2008 годом произошло снижение на 7,5%. Таким образом, на конец 2009 года предприятие получило 33 рубля 6 копейки чистой прибыли.
Представим графически динамику рентабельности ОАО «НМУ-3» за 2005 – 2007 гг.
Из рисунка 8 следует, что рентабельность внеоборотных активов в 2007 году 275,7%, к 2008 году повысилась до 295%. Рентабельность собственного оборотного капитала в 2007 году – 60,6 к 2009 году снизилась до 57,5%. Рентабельность собственного капитала незначительно повысилась с 33,3 до 33,6. Наглядно видно, что снижаются все показатели рентабельности.
По результатам анализа финансового состояния предприятия ОАО «Третье Нижнекамское монтажное управление» за период 2007 – 2009 год можно сделать следующие выводы:
- валюта баланса в 2009 году по сравнению с 2007 годом увеличилась на 91092 тыс. рублей;
- доля собственного капитала ОАО «НМУ-3» существенна и за период с 2007 года по 2009 год снижается с 88,5% до 71,8%;
- доля долгосрочных обязательств также на протяжении 3-х лет остается неизменной;
- доля краткосрочных обязательств за анализируемый период увеличивается с 16,6% до 28,2%, что связано повышением величины кредиторской задолженности;
Коэффициенты, характеризующие платежеспособность ОАО «НМУ-3» находятся на уровне выше нормы, кроме коэффициента абсолютной ликвидности, при этом наблюдается его снижение с 0,08 до 0,04. Это характеризует неспособность предприятия в срочном порядке расплатиться по своим долгам. Показатель текущей ликвидности в течение всего анализируемого периода выше нормативного значения, что свидетельствует о том, что текущие активы существенно превышают текущие обязательства. Наиболее предпочтительным является 2008 год. Таким образом, исследуемое предприятие в целом является платежеспособным.
С точки зрения финансовой устойчивости наиболее предпочтительным является 2007 год. Показатель финансовой независимости выше нормативного значения, что свидетельствует об укреплении финансовой независимости предприятия от внешних, снижение риска финансовых затруднений в будущих периодах. Наибольшее значении коэффициента в 2007 году – 0,9; Показатель самофинансирования высок. В 2007 год он составил 7,7, и к 2008 - 5,7 . Это указывает на возможность покрытия собственным капиталом заемных средств. Таким образом расчет показателей устойчивости подтвердил, что предприятие обладает финансовой самостоятельностью и не находится в зависимости от кредиторов, инвесторов и других источников привлеченных средств.
