Управление денежными потоками на предприятии
По синтетическим волокнам и нитям в целом по отрасли – спад производства. За последнее время все производственные мощности предприятия использовались менее чем на 100%.
Недоиспользование среднегодовой производственной мощности объясняется финансовыми трудностями в приобретении сырья, энергоносителей, сбыта продукции на внутреннем рынке из-за низкой платежеспособности предприятий-потребителей.
Несмотря на тяжелую ситуацию в экономике ОАО «Химволокно» в 2008 году работало стабильнее, чем в предыдущие годы. В 2007 году впервые были получены убытки по основной деятельности. Анализ работы предприятия за 2008 год показывает ухудшение его работы.
За период 2007–2009 гг. предприятием получены убытки, которые сложились за счет убытков от реализации, превышения операционных расходов над доходами, отвлечения средств на содержание социально-культурной и жилищно-коммунальной сферы, экономические санкции и др. Кроме того имеют место убытки прошлых лет. Всего убытки за 2008 год вместе с убытками прошлых лет составили 320449 тыс. рублей.
Таблица 2. Основные показатели производственно-финансовой деятельности ОАО «Химволокно»
|
Наименование |
2007 |
2008 |
2009 |
Темп роста 2009 в% к 2007 |
|
Товарная продукция собственного производства, млн. руб. |
1300000 |
109214 |
124943 |
-3,89 |
|
Выручка от реализации, в т.ч. по оплате по отгрузке |
104211 128775 |
81736 110100 |
119791 141491 |
14,95 9,87 |
|
Себестоимость реализации, тыс. руб. |
168554 |
160115 |
176070 |
4,46 |
|
Прибыль (+), убытки (–), тыс. руб. в т.ч. от реализации; отвлечение средств на содержание жилищно-бытовой, социально-культурной сферы и пр.; экономические санкции |
-81347 -40836 3884 14184 |
-144807 -50900 36746 53689 |
-114591 -35542 43502 33653 |
40,86 -12,96 1120,03 137,26 |
|
Стоимость основных производственных фондов, тыс. руб. |
468238 |
492569 |
602147 |
28,60 |
|
Незавершенное строительство |
604320 |
620542 |
604956 |
0,11 |
|
Величина производственных запасов и незавершенного производства в т.ч. стоимость готовой продукции |
53021 24663 |
36023 13290 |
34282 11358 |
-35,34 -53,95 |
|
Инвестиции в основной капитал |
24810 |
20581 |
3113 |
-87,45 |
|
Среднесписочная численность работников в т.ч. ППП |
5187 4631 |
4584 3929 |
4355 3739 |
-16,04 -19,26 |
Таблица 3 – Динамика средств предприятия в тысячах рублей
|
Имущество |
На 01.01.77 |
На 01.01.08 |
На 01.01.09 |
|
Всего имущество в т.ч. собственные средства из них собственные оборотные средства (млн. руб.) (–) нехватка |
1500,4 1262,0 -71,5 |
1547,7 1261,3 -219,6 |
1778,6 1250,8 -353,8 |
|
2. Заемные средства из них: долгосрочные займы; краткосрочные займы; кредиторская задолженность |
165,2 1,7 3,9 159,5 |
286,4 1,7 1,2 283,5 |
527,9 1,7 1,1 525,2 |
В динамике наблюдается уменьшение оборотных средств и возрастание кредиторской задолженности. Значительный рост задолженности обусловлен обязательствами по договору долгосрочной аренды основных фондов ЗАО «Капрон».
Таким образом, у предприятия не хватает собственных средств на формирование в полной мере даже внеоборотных активов, не говоря уже за оборотные активы, которые полностью сформированы за счет заемных средств, причем практически за счет только одной кредиторской задолженности.
Динамика формирования оборотных средств и кредиторской задолженности имеет негативную тенденцию. Рост кредиторской задолженности (в основном поставщикам, в бюджет и внебюджетные фонды) объясняется убыточной работой предприятия и отсутствием средств для своевременной оплаты поставок сырья и ресурсов, уплаты налогов.
3.2 Оценка состояния денежных потоков ОАО «Химволокно»
В данной главе автор попытается дать комплексную оценку состояния денежных потоков на объекте исследования и разработать рекомендации по улучшению управления денежными потоками. Для этого рассматриваются основные показатели движения денежных средств.
Во-первых, необходимо оценить общее состояние денежных средств и проанализировать основные пути их поступления и расходования в исследуемой организации.
Для того, чтобы раскрыть реальное движение денежных средств на ОАО «Химволокно», оценить синхронность поступлений и платежей, а также увязать величину полученного финансового результата с состоянием денежных средств, выделим и проанализируем все направления поступления денежных средств, а также их расходования.
