Однако долго такое положение сохраниться не могло. И когда не возвраты раскачали такого крупного оператора рынка как Межрегионбанк, то цепная реакция не возвратов буквально сокрушила рынок МБК, который до сих пор так и не восстановился в прежних объемах.

"Крах рынка МБК обнажил главное - отсутствие у большинства банков устойчивой ресурсной базы, неспособность работать в относительно нормальных экономических условиях при более - менее приемлемых темпах инфляции; слабую связь с клиентами; необходимость работы с мелким частным вкладчиком, включающую в себя предоставление ему широкого спектра банковских услуг"12.

Углубляясь в исследование обстоятельств, вызывающих сбои в работе бан­ковской системы, напрашивается вывод, что они коренятся в следующих противоречиях механизма воспроизводства банковского капитала: не равновесие между банковскими рисками и внутренними источниками их компенсации: не равновесие между источниками банковских ресурсов и вложениями средств банков.

Первое противоречие компенсировалось за счет внешних, относительно мало рискованных вложение банков. Таковыми в разное время были операции с валютой, межбанковские кредиты, вложения в государственные ценные бумаги (ГДО, КО, ГКО, ОФЗ, ОВВЗ, ОСЗ)".

Второе равновесие восстанавливается, если можно так выразится отрицательным способом. Речь идет о том, что не имея возможности получать достаточные ресурсы извне, а также компенсировать высокие риски кредитования клиентов (просроченные и пролонгированные ссуды составляют сейчас около 30% выданных кредитов), банки вынуждены идти на его сокращение. Все это происходит на фоне существенного сокращения кредитной эмиссии ЦБ РФ.

Расстройство механизмов восстановления неравновесий может привести к серьезным потрясениям банковской системы в самой ближайшей перспективе.

Во - первых, значительная часть банковского капитала уходит на латание финансовых дыр "своих" предприятий вследствие нарастания вала неплатежей в реальном секторе.

Во - вторых, другая, более значительная часть уходит на покрытие дефицитов федерального и местных бюджетов.

В - третьих, исчерпание ресурсной базы на фоне роста не возвратов кредитов сильно бьет по платежеспособности банковской системы.

Помимо отвлечения активов на рынок государственных ценных бумаг положение усугубляется процессом изменения структуры пассивов в сторону роста удельного веса рублевого компонента, рублевых депозитов. Между тем резервные требования по рублевым вкладам значительно превышают аналогичные нормативы по валютным обязательствам. В совокупности происходит нарастание доли неработающих активов на резервных счетах.

В - четвертых, удушение правительством и Центробанком инфляции привело к резкому падению доходности банковских операций. Неготовность многих банков к такому повороту событий существенно ухудшила их положение, и уже проявляется в нарастании числа отозванных лицензий, поглощениях и слияниях. Снижение доходности вложений ведет также к проеданию банками своих капиталов. "По итогам 1995 г. собственный капитал утратили 16% банков, а в ряде регионов итого больше - за 30%"13

В - пятых, кризис платежеспособности предприятий, сопровождающийся не возвратами кредитов, может спровоцировать крах банков, связанных с этими производствами.

И, наконец, в небывалых масштабах развернулась борьба за "хорошего" клиента с большими остатками на счетах, которая ускорила процессы дифференциации банков, банкротства слабых и возвышение сильных.

Таким образом, налицо все признаки завершения в основном количественного роста банковской системы, сопровождающиеся чередой кризисных явлений, которые переводят развитие системы на новую ступень через процессы разорения, концентрации и централизации банковского капитала. Существенным является также изменение воспроизводственного контура банковской системы.

В период высокой инфляции наиболее эффективными сферами приложения капитала являются торгово-посредническая и финансово-посредническая деятельность, в особенности, если она связана с расчетами в валюте. Именно на эти сферы и их обслуживание был по преимуществу сориентирован банковский капитал, все более отдаляясь от производства (за исключением экспортных отраслей).

Суммируя все вышеперечисленное, можно сделать вывод, что особенностью становления российской банковской системы является инфляционное основание расширенного воспроизводства капитала. Встроившись в механизм инфляции, банки развивались за счет производственного капитала, вследствие чего большинство предприятий постоянно испытывали недостаток оборотных средств, средств на амортизацию, не говоря уж о новых капитальных вложениях, которые моментально сгорали в пламени инфляции.

В этой связи преодоление сегодняшних проблем видится прежде всего "в подключении банковской системы (банковских капиталов) к процессу производства добавленной стоимости", интеграции воспроизводственных контуров банковского и производственного капиталов.

Портрет современной банковской системы России будет неполным, если не упомянуть ее институциональную структуру. Во многом облик банковского сообщества несет на себе печать влияния российской бюрократии всех уровней, обеспечивающей банкам "преимущественный доступ к финансовым ресурсам". Другой специфической чертой является "тесная организационная связь с предприятиями - учредителями, которые по сути определяют кредитную политику подопечных банков и политику их развития в целом"14,.

Вычленение этих факторов, а также некоторых других в своей совокупности позволяют построить типологическую схему банков - важнейшую характеристику институциональной структуры. Для этого используются такие показатели, как история возникновения (учреждения) банков, превалирующие функции и операции, тип поведения, размер активов. Всего выделяется шесть типов банков.

Первую группу составляют по сути государственные или полугосударственные банки, с которыми Центробанк России имеет особые отношения, включая определение приоритетных направлений деятельности и

подбор высших управляющих кадров и к таковым, в частности, относятся Сбербанк РФ, Внешторгбанк, Внешэкономбанк и некоторые другие. "Государственность" этих банков проявляется о том, что например, Сбербанк РФ является самым крупным оператором на рынке государственных обязательств и может практически определять динамику их котировок.

Во вторую группу входят 18-20 "элитных" банков, на которые в совокупности приходится примерно 1/3 активов банковской системы и более четверти средств на клиентских счетах и депозитах. Их отличительной чертой является самая тесная связь с властными структурами, что обеспечивает таким банкам выход на бюджетные денежные потоки и вложения в надежные, высокодоходные проекты и отрасли: обслуживание ТЭК, торговля энергоресурсами, сырьем и полуфабрика­тами (ОНЭКСИМбанк, Империал. Нефтехимбанк); строительство и торговля недвижимостью (Мост - банк, МЕНАТЕП, Мосстройбанк); импорт продовольствия и товаров народного потребления (Токобанк, Альфа-банк, Межкомбанк).