С точки зрения интересов всей экономики сбои в работе расчетной системы должны быть преодолены как можно быстрее, поскольку их неустранение приводит к нарушению всех экономических связей в обществе, к дестабилизации экономической жизни. Поэтому, обычно усилия государства, в первую очередь, сосредотачиваются на этом направлении тем более, что с организационной точки зрения преодоление кризиса ликвидности является наиболее легкой для решения задачей. Для ее быстрого решения существует один-единственный инструмент - предоставление центральным банком дополнительной ликвидности банковской системе.

Вместе с тем, кризисы ликвидности, как правило, не носят долгосрочного характера, в связи с чем перед центральными банками вскоре встает задача изъятия избыточной ликвидности с целью недопущения негативных процессов в динамике внутренних цен или обменного курса национальной валюты.

Для преодоления кризиса ликвидности до 17 августа 1998 г. Банк России сначала использовал, в основном, организационные мероприятия (восстановление механизма клиринга при осуществлении расчетов в Московском регионе). Предоставление дополнительной ликвидности банковской системе, несомненно, было использовано исключительно на приобретение валютных активов.

После 17 августа Банк России предпринял несколько действий, которые позволили предоставить необходимую ликвидность банковской системе и преодолеть к концу октября 1998 г. кризис ликвидности банковской системы:

были снижены резервные требования для банков. С 1 сентября 1998 г. была введена дифференциация нормативов в зависимости от удельного веса вложений банков в государственные ценные бумаги в работающих активах, а с 1 декабря 1998 г. эта дифференциация была отменена, но величина самого норматива была снижена с 10% до 5%.

банкам было разрешено использовать значительную часть обязательных резервов для осуществления первоочередных платежей при проведении Банком России специальных расчетных процедур по так называемой "расшивке" неплатежей (3 сеанса: 18 сентября, 25 сентября и 2 октября 1998 г). В целом, за счет снижения норм резервирования за август-октябрь банковская система получила около 17 млрд. руб., использование фиксированного курса рубля при расчёте объема привлеченных ресурсов для определения сумм обязательных резервов дало банкам "экономию" примерно в 10 млрд. руб.

ряду банков (в первую очередь, Сбербанку) были предоставлены кредиты для своевременного исполнения обязательств перед вкладчиками, сумма которых достигала 15 млрд. руб.

после принятия Банком России решения о переводе вкладов населения из крупнейших банков в Сбербанк существенно снизилось давление населения на банки, в результате чего несколько ослаб отток средств из банков.

резкая девальвация рубля и отказ Банка России от его поддержания привели к тому, что, начиная с середины сентября, банки начали активно продавать иностранную валюту Банку России, получая необходимую рублевую ликвидность. По средним оценкам, с середины сентября до конца октября Банк России купил на валютном рынке около 2 млрд. долларов, что означает, что банковская система получила за это время более 30 млрд. руб.

Таким образом, системный кризис ликвидности был достаточно быстро преодолен, однако, Банку России не в полной мере удалось реализовать вторую часть программы необходимых действий в этом направлении и избежать негативных последствий с точки зрения роста цен и падения курса рубля.

Начиная с конца сентября 1998 г., Банк России начал активно кредитовать Правительство, отдельные банки, что привело к избыточному всплеску ликвидности в банковскую систему. Эта избыточность выразилась в накапливании огромных рублевых средств у банковской системы (до 20 млрд. руб. в отдельные моменты), которые не находили своего применения и были размещены на депозитах в Банке России, в повышенном росте цен в конце 1998 г. и в снижении курса рубля более чем 50% к концу первого квартала 1999 г. по сравнению с началом ноября 1998 г.

Заключение

В процессе написания данной курсовой работы я пришла к следующим выводам.

Под банковским кризисом традиционно понимается устойчивая неспособность значительного числа банков выполнять свои обязательства перед контрагентами, которая выражается в виде нарушения условий расчетно-кассового обслуживания, обязательств перед вкладчиками, держателями банковских обязательств, в банкротстве и ликвидации банковских учреждений. Чем большая часть существующих банков охвачено кризисом, тем, естественно, он имеет более серьезные экономические последствия. Если же серьезные трудности начинают испытывать банки, осуществляющие наибольшие объемы основных банковских операций, то кризис можно считать системным, то есть угрожающим существованию всей банковской системы. Банковский кризис в России в 1997 г. являлся именно системным.

Причинами к началу банковского кризиса в России послужили:

отсутствие системы безопасности банковской системы;

крайне низкая исполнительная дисциплина банков;

формирование банковского сектора на неустойчивой финансовой основе;

наличие противоречий между Банком России и коммерческими банками;

отсутствие достаточного опыта у органов банковского надзора.

В силу вышеперечисленных причин, это привело к снижению ликвидности большинства российских банков, в том числе и крупнейших. За чем и последовало ухудшение банковской системы.

Проведенный анализ позволяет сделать вывод о том, что главные причины российского банковского кризиса лежат внутри самой системы. Проблемы российских банков в значительной мере обусловлены недостатками в управлении активами, недооценкой рисков банковской деятельности и излишним переплетением интересов собственников и менеджеров банков. Макроэкономические факторы в такой ситуации лишь сыграли роль детонатора и ускорили внешнее проявление внутренних проблем.

В целом такие наиболее острые формы банковского кризиса как кризис ликвидности и платежей, кризис оттока средств клиентов были преодолены к концу 1998 года. Однако это не означает, что банковский кризис завершился. В настоящее время российская банковская система находится в состоянии стагнации. Кризис не преодолен, а приобретает латентный, скрытый характер, что проявляется в сохранении большого числа банков - фактических банкротов.

Из всего вышеизложенного следует, что для развития экономики и банковской системы в России необходим устойчивый рост инвестиций в реальный сектор. Если же государственным структурам и банковской системе не удастся извлечь уроки из кризиса 1998 г., то российские банки имеют все шансы столкнуться в недалеком будущем с "классическим" кризисом плохих долгов.

Список используемой литературы

1. Дмитриев М.Э. Травин Д.Я. Российские банки: на исходе золотого века. - СПб.: 1996. - 144 с.

2. Банковское дело: Учебник/под ред.О.И. Лаврушина. - М.: Финансы и статистика, 2000. - 576 с.

3. Масленников В.В., Соколов Ю.А. Национальная банковская система: Научное издание: Москва, ТД "Элит - 2000", 2002. - 256 с.