Из таблицы видно, что если бы организация в 4 квартале претендовала бы на банковский кредит в 700 тыс. руб., а заключила бы договор возвратного лизинга с лизинговой компанией на срок 2 года, тогда она могла бы сэкономить 64000 руб. (в расчете на 2 года) дополнительных средств, которые затем можно было бы использовать на развитие производства или для расчетов по краткосрочным обязательствам.

Теперь рассмотрим, как и в каком размере, применение возвратного лизинга вместо привлечения заемных средств в виде кредитов, позволит сэкономить на налогах и получить дополнительную прибыль (в расчете на 2 года):

1. Предполагаемая сумма прибыли до налогообложения – на основании данных 2009 г. – 21453 тыс. руб.

2. Предполагаемая сумма налогооблагаемой прибыли – на основании данных 2009 г. – 21453 тыс. руб.

3. Для определения суммы расходов для целей налогообложения по возвратному лизингу следует помнить, что ООО «Рассвет» планирует привлечь 700 тыс. руб. (при этом оно является плательщиком НДС), стоимость лизинговых платежей, уплачиваемых лизинговой организации по договору возвратного лизинга будет составлять 1000 тыс. руб., а сумма остаточной стоимости производственного оборудования по данным налогового учета составляет 586 тыс. руб. Тогда выкупная стоимость данного оборудования с учетом НДС составит: 700 тыс. руб. х 1,18 = 826 тыс. руб.,

соответственно сумма НДС, которую необходимо будет заплатить предприятию в бюджет: 826 тыс. руб. – 700 тыс. руб. = 126 тыс. руб. При этом общая сумма прочих доходов от реализации производственного оборудования для исчисления налога на прибыль составит: 826 тыс. руб. - 126 тыс. руб. - 586 тыс. руб. = 144 тыс. руб.

Также привлекательность лизинговых платежей состоит в том, что их сумму можно полностью учесть в целях налогообложения налогом на прибыль.

4. Для расчета суммы расходов, принимаемых для целей налогообложения по банковскому кредиту, берем во внимание тот факт, что расходы по обслуживанию кредитов и займов (уплата процентов) нормируется для указанных целей и не может быть больше ставки рефинансирования (с 28.12.08 г. – 8,75%) увеличенной в 1,1 раз. То есть получаем: 700 тыс. руб. х (8,75% х 1,1) х 2 года = 135 тыс. руб.

Уплачивать же предприятию придется за пользование кредитом: 700 тыс. руб. х 26% х 2 года = 364 тыс. руб.

Подставим полученные данные в таблицу 24 и произведем дополнительные расчеты.

Таблица 24 – Анализ влияния привлекаемых средств на финансовые результаты деятельности ООО «Рассвет» (в расчете на 2009 и 2010 гг.) (тыс. руб.)

Таким образом, видим, что применение возвратного лизинга позволит предприятию сэкономить на налоге на прибыль средства в размере 151 тыс. руб. и хотя ООО «Рассвет» придется заплатить в бюджет НДС в размере 126 тыс. руб., все же сумма дополнительно полученной чистой прибыли составит 89 тыс. руб., что очень важно в сегодняшних условиях рынка и конкуренции и позволяет судить об эффективности и практической значимости предлагаемого мероприятия.

Все намеченные пути резервов увеличения финансовых результатов позволяют, что немаловажно в сегодняшних условиях рынка, предприятию противостоять конкурентам, наращивать свой производственный и финансовый потенциал, поднимать благосостояние трудового коллектива и учредителя исследуемого предприятия – ООО «Рассвет». Средства, направленные на производственное развитие ООО «Рассвет» расходуются на инвестирование средств в капитальные вложения, связанные с расширением производства и его техническим обновлением, использованием нематериальных активов; приобретение или на аренду новых основных средств (приобретение или аренда зданий и сооружений, машин и оборудования, транспортных средств и т.д.); на приобретение запасов, а именно на покупку сырья, материалов комплектующих и т. д.; на текущие затраты на производство и реализацию продукции.