Ассоциированная компания представляет собой отдельную компанию, в которой экспортер имеет значительную долю (20% - 50% капитала). Предпочтение экспортера торговать посредством такой компании объясняется возможностью оказывать влияние на нее, даже не имея большинства решающих голосов.

3. Роль банков в международной торговле.

3.1.Деятельность банков на международной экономической арене.

Банки играют центральную роль на внешних валютных рынках, поскольку они:

I. продают и покупают иностранную валюту, что, безусловно, является существенным элементом международных торговых сделок;

II.помогают торговцам устранить или свести к минимуму экспозицию к иностранной валюте множеством способов.

1.Форвардные валютные контракты. Банк дает согласие продать или купить определенное количество иностранной валюты по фиксированному обменному курсу для доставки в будущем. Экспортеры и импортеры могут устранить свою экспозицию к иностранной валюте путем фиксации со своим банком обменного курса будущих поступлений и платежей.

2."Чистые" валютные опционы. Альтернативой валютным контрактом, которая предоставляется банками клиентам, являются валютные опционы. Они дают право держателям (но не обязательство) покупать или продавать в будущем определенное количество иностранной валюты по фиксированному курсу обмена либо в момент истечения, либо до истечения периода действия этого опциона.

3.Ссуды в иностранной валюте. Банк может дать согласие на предоставление ссуды экспортеру на определенную сумму в иностранной валюте. Экспортер может обменять ее на отечественную валюту по текущему курсу и затем погасить ссуду из будущих доходов, полученных в той же иностранной валюте. Другими словами, экспортер может устранить свою экспозицию путем согласования активов в иностранной валюте (будущих доход от дебиторов) с пассивами в иностранной валюте (ссуда).

Банковские счета в иностранной валюте. В случаях, когда компания получает доходы в иностранной и осуществляет платежи в иностранной валюте, целесообразно иметь банковский счет в иностранной валюте, что исключит необходимость продажи и покупки валюты в той степени, в которой согласованы поступления и платежи в иностранной валюте, и тем самым устранит экспозицию.

Международная торговля порождает более высокие риски, как для покупателя, так и для продавца по сравнению с торговлей внутри страны. Для их уменьшения было разработано множество различных услуг для экспортеров и импортеров, и банки играют главную роль в предоставлении большинства этих услуг. Банки играют ключевую роль в международной торговле. В Великобритании клиринговые банки имеют зарубежные отделения в лондонском Сити и на местах, но их ведущее положение определяется наличием обширной сети отделений по всей стране и их ролью как основных депозитных банков для большинства фирм.

Каждый клиринговый банк поддерживает множество контактов с банками других стран во всем мире. Банк, с которым существует зарубежный контакт, называется банком - корреспондентом, и один английский клиринговый банк может иметь более 10 000 таких контактов в более чем в 150 странах.

Система ведения счетов друг у друга позволяет фирмам:

1. осуществлять платежи за границу;
2. получать платежи из— за границы.

Акционерный коммерческий банк может иметь международный отдел со своими отделениями (или "зарубежными отделениями") в Лондоне и провинциальных центрах. Зарубежное отделение (отделение международного отдела) действует как :

1. отделение банка для своих клиентов (банки— корреспонденты за рубежом);
2. клиринговая палата для международных сделок других отечественных отделений этих банков.

3.2.Основные функции зарубежного отделения клирингового банка.

а) Обеспечение иностранной валютой:

1. продажа иностранной валюты клиентам и покупка ее у них;
2. предоставление ссуды в иностранной валюте;
3. предоставление своим клиентам, путешествующим за границей, иностранных банкнот, монет и дорожных чеков.

б) Инкассирование и перевод денежных средств. Банки могут участвовать от имени клиентов в инкассировании платежей, поступающих из— за границы, могут участвовать в платежах клиентов отдельным лицам или фирмам за рубежом. Эти услуги включают в себя:

1. перевод платежей в иностранной валюте от имени клиентов( импортеров);
2. зачисление платежей, поступающих из— за границы на кредит счетов собственных клиентов или на кредит счетов других отделений банков (экспортеров);
3. выполнение "документарного инкассо" от имени экспортера или иностранного покупателя за рубежом.

в) Предоставление банковских услуг для международной торговли:

1. ведение счетов клиентов (например, банков— корреспондентов). Это могут быть счета в иностранной валюте;
2. ведение собственных счетов в банках корреспондентах за рубежом;
3. предоставление овердрафтов или ссуд для клиентов и банков за границей в иностранной валюте;
4. предоставление услуг по документарному аккредитиву;
5. учет переводных векселей, подлежащих оплате за границей, или чеков;
6. акцептирование переводных векселей, выписанных на этот банк в рамках услуг по акцептному кредиту;
7. предоставление и финансирование экспортерам или иностранным покупателям по схеме, в соответствии с которой департамент гарантии экспортных кредитов выдает гарантии под банковскую ссуду.

г) предоставление информации клиентам для более эффективного проведения их международной торговли:

1. отчеты о финансовом положении поставщиков или клиентов;
2. помощь в поиске зарубежных дистрибьюторов (например, агентов или оптовых предприятий);
3. общая информация об экономическом положении в конкретной стране и любых экспортных / импортных постановлениях в этой стране;
4. предоставление названий, адресов, номеров телефонов других организаций, которые могут оказать содействие.

Клиринговые банки расширили свое влияние на международную торговлю путем:

1. открытие отделений за рубежом;
2. приобретение доли в зарубежных банках;
3. открытие дочерних компаний для специализации в лизинге и продаже в кредит или факторинг и т.д.;
4. обеспечение специализированных услуг посредством регистрации своих филиалов как торговых банков.

3.3. Торговые банки.

Специализация торгового банка в каждом конкретном классе финансовых сделок в значительной степени различна и включает:

1. обычные банковские сделки;
2. операции с иностранной валютой;
3. инвестирование денежных средств клиентов в этой стране и за рубежом;
4. организацию консорциума для предоставления долгосрочных ссуд правительствам и организациям за границей и в своей стране;
5. предоставление акцептных кредитных линий;
6. советы и управление сделками по покупке контрольного пакета акций;
7. выпуск и размещение акций и долговых обязательств;
8. деятельность по морскому и другим видам страхования бизнеса.